Przedmioty i przedmioty leasingu. Definicja i istota leasingu. Inne rodzaje leasingu

W dzisiejszych warunkach gospodarczych przedwczesna modernizacja produkcji może szybko doprowadzić przedsiębiorstwo do bankructwa. Aby temu zapobiec, należy umiejętnie korzystać z dostępnych instrumentów finansowych. Z reguły na takie cele przeznaczane są kredyty bankowe, istnieje jednak bardziej efektywny sposób zakupu nowego sprzętu czy maszyn – leasing.

Drodzy Czytelnicy! W artykule omówiono typowe sposoby rozwiązywania problemów prawnych, jednak każdy przypadek jest indywidualny. Jeśli chcesz wiedzieć jak rozwiązać dokładnie Twój problem- skontaktuj się z konsultantem:

Jest szybki i ZA DARMO!

Pojęcie

Zanim przejdziemy do rozważenia kwestii przedmiotu leasingu, przyjrzyjmy się, co oznacza pojęcie „leasing” i jakie dokumenty regulacyjne regulują takie stosunki w Rosji. Tak więc obecnie źródłem cywilnych regulacji leasingu są dwa główne dokumenty - Kodeks cywilny Federacji Rosyjskiej i ustawa federalna nr 164-FZ „O leasingu” (zwana dalej ustawą).

Zgodnie z Kodeksem cywilnym Federacji Rosyjskiej leasing jest transakcją, w wyniku której leasingodawca (najemca) zobowiązuje się kupić od określonego sprzedawcy (dostawcy) wybraną przez leasingobiorcę (najemcę) nieruchomość i przenieść nabytą nieruchomość na rzecz go do wykorzystania w celach komercyjnych, w sprawie warunków płatności za jego usługi.

Ustawa uzupełnia tę definicję terminu „leasing” wprowadzając dodatkową cechę kwalifikującą – prawo nabycia nieruchomości przez użytkownika nieruchomości (najemcę).

W uproszczeniu leasing to w swojej istocie długoterminowy najem nieruchomości z możliwością jej późniejszego zakupu, co zapewnia najemcy szereg preferencji podatkowych.

Rodzaje

Klauzula 3 art. 7 ustawy rozróżnia trzy rodzaje leasingu:

Rodzaj leasingu	Osobliwości	Istota umowy
Budżetowy	Przewiduje zakup nieruchomości przez najemcę po zakończeniu obowiązywania umowy. Czas trwania umowy jest porównywalny z okresem użytkowania nieruchomości. Z reguły po zakończeniu umowy wartość nieruchomości zbliża się do zera i może stać się własnością najemcy bez dodatkowej opłaty.	Uzyskanie ukierunkowanego finansowania
Operacyjny (operacyjny)	Po zakończeniu umowy nieruchomość jest zwykle zwracana najemcy. W odróżnieniu od leasingu finansowego charakteryzuje się znacznie krótszym okresem użytkowania nieruchomości. Zazwyczaj przedmiotem leasingu jest nieruchomość będąca własnością osoby wynajmującej nieruchomość (czyli przy tej transakcji sprzedawca co do zasady może być nieobecny). W porównaniu z leasingiem finansowym pozyskanie nieruchomości w ramach leasingu operacyjnego jest droższe.	Rodzaj wynajmu
Możliwość zwrotu	Nieruchomość jest kupowana od klienta i wynajmowana mu, tj. sprzedający nieruchomość i najemca to jedna osoba	Specjalna forma kredytu zabezpieczona środkami trwałymi przedsiębiorstwa z możliwością uzyskania preferencji podatkowych z tytułu korzystania z leasingu

Najpopularniejszym obecnie rodzajem leasingu jest leasing finansowy, który pozwala na zakup pojazdów, sprzętu i wyposażenia specjalnego, co w dużej mierze ułatwiają różne rządowe programy wsparcia.

Przedmioty leasingu

Nieruchomość oddana w zarządzanie i użytkowanie najemcy nazywa się przedmiotem (przedmiotem) leasingu. Zgodnie z Kodeksem cywilnym Federacji Rosyjskiej oraz ustawą przedmiotem transakcji leasingu może być dowolna rzecz, która nie uległa całkowitemu zniszczeniu i może być używana zgodnie z jej przeznaczeniem przez długi okres.

W związku z tym przedmiotem leasingu mogą być następujące nieruchomości:

budynki, budowle, m.in. kompleksy nieruchomości, a nawet przedsiębiorstwa;
sprzęt, maszyny, pojazdy itp.;
wszelkie inne mienie ruchome lub nieruchome, których dzierżawa jest dozwolona na mocy ustawodawstwa Federacji Rosyjskiej.

W ramach obowiązujących przepisów przedmiotami leasingu nie mogą być:

działki i obiekty przyrodnicze;
nieruchomość, której dzierżawa jest zabroniona na poziomie legislacyjnym lub dla której ustanowiono specjalną procedurę traktowania;
własność, która podczas eksploatacji traci swoje pierwotne właściwości konsumenckie (surowce, materiały itp.);
wartości niematerialne i prawne (oprogramowanie, wynalazki itp.).

Wideo: Księgowanie transakcji leasingowych

Stosunki prawne

Ważnym aspektem stosunków prawnych wynikających z umowy leasingu jest procedura przejściowa i warunki przeniesienia własności przedmiotu leasingu, tryb i warunki jego umorzenia przez najemców, rejestracja w agencjach rządowych, a także księgowanie bilansowe takiej nieruchomości .

Przyjrzyjmy się zatem szczegółowo tym warunkom:

Warunki umowy leasingu	Opis	Co jest regulowane
Własność	Przedmiot leasingu jest własnością osoby wynajmującej nieruchomość. Przeniesienie własności nieruchomości może nastąpić po zakończeniu umowy lub wcześniej, na mocy decyzji stron.	Sztuka. 11, 19 ustawy
Rejestracja państwowa nabytej nieruchomości	Istnieje możliwość zarejestrowania nieruchomości zarówno na nazwisko najemcy, jak i na osobę wynajmującą nieruchomość, jednak w większości przypadków nieruchomość jest nadal rejestrowana na nazwisko najemcy Wynajmujący może przenieść prawo rejestracyjne na nazwisko osoby wynajmującej nieruchomość na najemcę, co znajduje odzwierciedlenie w dokumentach nieruchomości poprzez wpisanie informacji o właścicielu i użytkowniku. Po rozwiązaniu umowy/zajęciu mienia dane użytkownika przez agencje rządowe zostają anulowane.	Sztuka. 20 ustawy
Rozliczanie majątku i naliczonej od niego amortyzacji	Dokonuje tego osoba, w której bilansie widnieje przedmiot leasingu. W umowie leasingu należy wskazać stronę, w której bilansie ujęta jest wynajmowana nieruchomość.	Zarządzenie Ministerstwa Finansów Federacji Rosyjskiej nr 15 z dnia 17 lutego 1997 r
Zajęcie majątku	Jeżeli warunki umowy nie zostaną dotrzymane, wynajmujący ma prawo przejąć nieruchomość. Koszty transportu i demontażu nieruchomości w tym przypadku ponosi najemca. Nieruchomość nie może zostać przejęta za zobowiązania najemcy, także wtedy, gdy nieruchomość jest zarejestrowana na jego nazwisko	Artykuł 13.23 ustawy
Ubezpieczenie majątku	Ubezpieczenie mienia od utraty, ubytku lub uszkodzenia od chwili zakupu do końca umowy leasingu przeprowadzane jest przez najemcę, chyba że w umowie określono inaczej. Wyjątkiem jest przewidziane prawem obowiązkowe ubezpieczenie odpowiedzialności cywilnej najemcy (przykładowo wykupienie obowiązkowego ubezpieczenia OC komunikacyjnego, jeżeli przedmiotem leasingu jest samochód)	Artykuł 21 ustawy
Utrzymanie i bezpieczeństwo mienia	Jest to obowiązek najemcy i odbywa się na jego koszt, chyba że umowa leasingu stanowi inaczej. Ulepszenia dokonane w nieruchomości mogą stanowić własność najemcy, jeżeli można je oddzielić od nieruchomości i jeżeli umowa najmu nie stanowi inaczej. Kwestię rekompensaty dla najemcy za dokonane ulepszenia, jeżeli są one nierozerwalnie związane z nieruchomością, reguluje umowa, pisemna zgoda osoby wynajmującej nieruchomość na takie zmiany oraz obowiązujące ustawodawstwo Federacji Rosyjskiej. Utrata (zniszczenie) mienia z winy najemcy nie jest podstawą do rozwiązania zobowiązań wynikających z umowy najmu	Artykuł 12.26 ustawy

Rachunkowość bilansowa

Jak powiedzieliśmy powyżej, ustawa pozwala na rozliczanie nieruchomości zarówno w bilansie leasingobiorcy, jak i w bilansie leasingodawcy, co rodzi pytanie, która metoda jest najkorzystniejsza dla leasingobiorcy z finansowego punktu widzenia.

Po przeanalizowaniu obowiązujących przepisów należy zauważyć, że księgowanie nieruchomości w tym czy innym bilansie nie wpływa zasadniczo na wpływy z podatków podatkowych, z wyjątkiem następujących przypadków:

jeżeli dana osoba ma korzyści podatkowe, możliwość niepłacenia lub znacznego obniżenia kosztów podatku od nieruchomości w bilansie;
zwiększenie majątku lub wartości księgowej, gdy jest to konieczne dla osoby, w której bilansie uwzględniona jest nieruchomość (niezwiązane z wykonalnością ekonomiczną);
Efekt ekonomiczny transakcji maleje także w przypadku wynajmu nieruchomości, gdyż w bilansie przedsiębiorstwa uwzględniany jest nie koszt jego nabycia, lecz kwota całej umowy leasingu, bez podatku VAT, w wyniku czego wszelkie koszty transakcyjne (odsetki, prowizje, przewalutowania itp.) podlegają opodatkowanie.

Warto zauważyć, że księgowanie i wykazywanie nieruchomości w rachunkowości w bilansie leasingobiorcy jest nieco bardziej skomplikowane, ponieważ w tym przypadku nie ma standardowych schematów połączeń.

Korzystanie z leasingu jest dziś jednym z najskuteczniejszych sposobów finansowania produkcji, pozwalającym przedsiębiorstwom uzyskać dostęp do najnowocześniejszego i najdroższego sprzętu.

Leasing, jako alternatywa dla kredytów bankowych, może odegrać ważną rolę w przezbrajaniu środków trwałych rosyjskich producentów, zwiększając tym samym ich konkurencyjność.

Mając na uwadze wagę takich zmian dla państwa, konieczne jest z jego strony nie tylko wprowadzenie różnorodnych programów wsparcia państwa (co ma już miejsce dzisiaj), ale także popularyzacja tego rodzaju finansowania wśród przedsiębiorców, jako głównych odbiorców tego typu usług. , m.in. poprzez różne wyjaśnienia dotyczące korzyści, jakie uzyskują dzięki korzystaniu z narzędzia.

WNIOSKI I ZGŁOSZENIA PRZYJMUJEMY 24 godziny na dobę, 7 dni w tygodniu, 7 dni w tygodniu.

Witajcie, drodzy czytelnicy magazynu finansowego „site”! W tym numerze my porozmawiajmy o leasingu: na czym polega, czym różni się od kredytu, jakie są zalety i wady leasingu, jakie rodzaje leasingu istnieją i co jest bardziej opłacalne – leasing czy pożyczka.

Kupno czegoś za pomocą tego narzędzia nie jest już czymś nieoczekiwanym lub oryginalnym pożyczone pieniądze. pożyczki od organizacji komercyjnych mocno wkroczyły we współczesne życie i stanowią ważny element tworzenia i aktywnego funkcjonowania rynku.

Artykuł jest poświęcony umowy leasingowe , które w Rosji są najczęściej zawierane podczas wdrażania działalność przedsiębiorcza. Wynika to z faktu, że możliwe stało się nabywanie nieruchomości w leasingu przez organizacje i osoby niezajmujące się handlem stosunkowo niedawno. Jednak w niektórych przypadkach zakup czegoś w drodze leasingu może być bardziej opłacalny i wygodny.

Leasing to nowoczesny instrument finansowy, dlatego informacje na temat rodzajów leasingu i jego różnic w stosunku do innych produktów kredytowych przydadzą się miłośnikom motoryzacji, przedsiębiorcom, a także tym, którzy dopiero planują otworzyć własną działalność gospodarczą przy wykorzystaniu pożyczonych środków i sprzętu. O tym, jak zacząć od zera i gdzie można to zdobyć bez zabezpieczeń pisaliśmy już w osobnych artykułach.

O tym, jak wygodniej i opłacalniej korzystać z usług leasingu, opowiemy w tej publikacji.

Leasing: definicja i pojęcie, rodzaje i formy leasingu, główne różnice od kredytu, zalety i wady

Dosłownie termin "leasing" przetłumaczone jako „wynajmować” , ale główna różnica między leasingiem a zwykłym udostępnianiem nieruchomości do wynajęcia polega na tym możliwość późniejszego umorzenia używanej nieruchomości, z uwzględnieniem dokonanych wpłat .

Leasing jest formą pożyczki, w którym określona nieruchomość jest oddana do czasowego użytkowania i posiadania za opłatą.

1.1. Przedmioty i przedmioty stosunków leasingowych

Przedmiotem operacji leasingowej są:

najemca– osoba fizyczna lub prawna, która otrzymuje możliwość korzystania z dowolnej nieruchomości na warunkach umowy leasingu;
oddający w dzierżawę– instytucja kredytowa, osoba prawna oraz osoby fizyczne świadczące usługi leasingowe;
ubezpieczający kto ubezpiecza transakcję i (lub) przenoszony majątek;
dostawca nieruchomości– sprzedawca lub producent określonego sprzętu, sprzedawca, właściciel nieruchomości.

Najemca I oddający w dzierżawę są obowiązkowymi uczestnikami umowy leasingu i reprezentują główne strony umowy.

Ubezpieczenie transakcji i samej wynajmowanej nieruchomości odbywa się według uznania wynajmującego, warunki ubezpieczenia, jego koszt i wielkość ustalane są w drodze porozumienia stron.

Wynajmujący może być właścicielem przenoszonej nieruchomości lub może jedynie świadczyć usługę przekazania nieruchomości do czasowego użytkowania od dostawcy na najemcę.

Przedmiot stosunków leasingowych Można korzystać z niemal każdego majątku niebędącego przedmiotem konsumpcji (z wyjątkiem działek i innych obiektów przyrodniczych, a także przedmiotów, których swobodny obrót jest ograniczony lub zabroniony).

To może być:

konstrukcje i budynki;
sprzęt, linie produkcyjne;
przedsiębiorstwa;
transport do różnych celów;
inną nieruchomość, w użytkowaniu której najemca jest zainteresowany.

1.2. Jaki jest ekonomiczny sens leasingu?

Korzystając z operacji leasingowych, można uzyskać możliwość faktycznego posiadania określonej nieruchomości znacząca korzyść w przeciwieństwie do bezpośredniego nabycia za pomocą kapitału własnego lub pożyczonych środków.

Osiąga się to dzięki temu, że najemca może korzystać z interesującej go nieruchomości niemal natychmiast po wpłaceniu zadatku, który z reguły nie przekracza 30 % wartości rynkowej.

Pozostała kwota jest spłacana w terminach określonych umowami szczegółowymi, których zmienność i elastyczność korzystnie odróżnia je od umów kredytowych.

Na przykład płatności mogą mieć charakter sezonowy, w zależności od specyfiki nieruchomości i rodzaju prowadzonej działalności.

Jeszcze jeden plus korzystania z nieruchomości na podstawie umowy leasingu, polega na tym, że pomimo możliwości użytkowania przedmiotu leasingu, podatku od takiej nieruchomości nie są uznawane (obowiązek zapłaty podatku od nieruchomości pojawia się dopiero po nabyciu praw majątkowych).

Zatem użytkowanie nieruchomości w oparciu o umowę leasingu może wiązać się z następującymi korzyściami:

umiejętność nie wydawania od razu znacznych kwot pieniędzy;
różnorodne warunki udostępniania nieruchomości w leasingu;
użytkowana nieruchomość nie podlega opodatkowaniu.

Formy, rodzaje i rodzaje operacji leasingowych

2. Rodzaje leasingu – przegląd 4 głównych typów 📑

Leasing często jest postrzegany jedynie jako instrument finansowy do prowadzenia działalności gospodarczej , związane głównie z użyciem jakiegokolwiek sprzętu.

Wynika to z faktu, że w Federacji Rosyjskiej można było korzystać z początkowo dzierżawionych nieruchomości wyłącznie w celach biznesowych, a samo ustawodawstwo regulujące stosunki leasingu zawierało szereg poważnych sprzeczności i rozbieżności.

Możliwa stała się możliwość pozyskiwania nieruchomości w leasingu na cele konsumpcyjne od 2011 podczas gdy w krajach Europy Zachodniej nabywanie nieruchomości w drodze zawarcia umów leasingu jest powszechna praktyka.

Widok nr 1. Leasing samochodów

Pojazd możesz wynająć w następujący sposób: fizyczny , Więc podmiot . W przeciwieństwie do zwykłego leasingu, leasingobiorca ma możliwość dalszego nabycia własności pojazdu, jeśli zostaną spełnione warunki określone w umowie. Szerzej o tym pisaliśmy już w jednym z poprzednich artykułów.

Leasing samochodów jest dość niezawodnym rodzajem operacji leasingowych dla firm specjalizujących się w tym, ponieważ samochody osobowe, pojazdy użytkowe i towarowe są klasyfikowane jako wystarczająco płynna nieruchomość, popularne na rynku wtórnym.

Obowiązkowa rejestracja transportu we właściwych organach państwowych umożliwia odnalezienie takiego mienia w przypadku nieuczciwego zachowania odbiorcy lub nielegalnego działania osób trzecich.

Kupno samochodu w leasingu wiąże się z pewnymi korzyściami:

Płatność za transport nie następuje od razu, ale stopniowo, zgodnie z zawartą umową leasingu. Z zakupionego w ten sposób transportu możesz skorzystać od razu po dokonaniu pierwszej płatności;
W odróżnieniu od zakupu samochodu na kredyt, transakcje leasingowe mogą być zawierane na bardzo różnorodnych warunkach. Dotyczy to sposobów i terminów płatności, warunków eksploatacji oraz nabycia własności transportu. Odbiorcy można zaoferować najdogodniejszy harmonogram płatności , a po wygaśnięciu umowy leasingu pojazd może zostać zwrócony lub przejęty na własność po zapłaceniu pozostałej kwoty (jeżeli koszt nieruchomości nie został w całości pokryty płatnościami wynikającymi z umowy);
osoby prawne korzystające z transportu na podstawie umowy leasingu otrzymują określone preferencje podatkowe;
Leasing pojazdu jest znacznie prostszy niż zawarcie umowy kredytowej. Brak konieczności natychmiastowej ponownej rejestracji własności, uproszczony proces sprawdzania najemcy i jego wypłacalności;
Transakcje leasingu pojazdów realizowane są znacznie szybciej niż w przypadku otrzymania kredytu. Często już od momentu złożenia wniosku aż do podpisania umowy leasingu tak jest od 1 do 3 dni.

Jeśli więc celem leasingobiorcy jest tymczasowe użytkowanie pojazdu, to oczywiście leasing będzie najlepszym sposobem na uzyskanie możliwości korzystania z upragnionego samochodu.

Aby kupić samochód od razu, atrakcyjne może być otrzymanie prawa własności, ale w przypadku leasingu, w trakcie eksploatacji konkretnego pojazdu, można jednoznacznie określić czy dana marka lub model samochodu jest odpowiedni do określonego celu lub użytkownika.

A jeśli z jakiegoś powodu auto nie będzie się nadawało, to wystarczy po prostu zwrócić je wynajmującemu, nie zastanawiając się, jak będzie na rynku wtórnym.

Obecnie, ponieważ wymogi dotyczące prowadzenia działalności gospodarczej przez najemcę zostały wyłączone z ustawodawstwa cywilnego, dość duża liczba organizacji udostępnia pojazdy w leasingu.

Dlatego też wybór najodpowiedniejszej dla siebie opcji, zarówno pod względem warunków umowy, jak i przedmiotu leasingu, nie jest szczególnie trudny.

Można skorzystać z transportu samochodowego Jak osobiście, Więc w celach komercyjnych . Dlatego na przykładzie tego przedmiotu relacji pożyczkowych można sporządzić wizualna tabela porównawcza , wykazujące różnice w konstrukcji i działaniu zakupionego pojazdu V leasing lub w kredyt .

Tabela porównawcza leasingu i kredytu

Opcje porównania	Kredyt	Leasing
*Opłata początkowa*	Obowiązkowy co najmniej 10% od ceny samochodu.	Może tak być, według uznania firmy leasingowej od 0 do 50% od ceny samochodu
*Dostarczone dokumenty*	Dokumenty tożsamości, prawo jazdy, dokumenty potwierdzające wystarczający poziom dochodów, książeczka pracy. Może być potrzebny *dodatkowe dokumenty i certyfikaty* (zgoda małżonka, zaświadczenia o braku różnych długów, dowód wojskowy itp.). W niektórych przypadkach stosowana jest uproszczona procedura udzielenia pożyczki, przy mniejszej liczbie dokumentów od pożyczkobiorcy, ale jednocześnie wzrasta koszt pożyczki lub wysokość wkładu własnego.	Paszport, prawo jazdy.
*Ubezpieczenie*	Obowiązkowe ubezpieczenie oraz obowiązkowe ubezpieczenie OC na koszt kredytobiorcy w towarzystwach ubezpieczeniowych oferowanych przez instytucję kredytową, często po stawkach powyżej średniej.	, CASKO w drodze porozumienia z leasingodawcą. W niektórych przypadkach brak ubezpieczenia CASCO może skutkować zwiększeniem kosztów leasingu.
*Pojawienie się praw własności*	Transport staje się natychmiast własnością pożyczkobiorcy, ale pozostaje zastawiony na rzecz instytucji kredytowej przez cały okres obowiązywania umowy kredytowej. Rozporządzanie transportem jest zatem ograniczone (nie można go sprzedać, przerejestrować ani obciążyć hipoteką).	Transport pozostaje własnością wynajmującego. Po zakończeniu umowy umowę można ponownie zarejestrować na własność odbiorcy lub zwrócić firmie leasingowej.
*Czas rejestracji*	Z 3 zanim 10 dni robocze.	Dość szybko pojawiają się firmy, które decydują się na leasing pojazdów już w ciągu 1 dnia.
*Ograniczenia operacyjne*	Konieczność regularnej konserwacji na koszt pożyczkobiorcy w akredytowanych centrach technicznych przy zawyżonych kosztach pracy i części zamiennych.	Wyjazd transportu poza Federację Rosyjską tylko za zgodą wynajmującego. Różne opcje warunków konserwacji, serwis może być wliczony w cenę leasingu.
*Dodatkowe usługi*	NIE	Można je uwzględnić w umowach leasingowych, które charakteryzują się dużą zmiennością. Zapłatę podatków transportowych może dokonać sam wynajmujący, jako właściciel transportu.
*Odstąpienie w przypadku nie dotrzymania warunków umowy*	Na podstawie decyzji sądu. Negatywne informacje są wpisywane do historii kredytowej pożyczkobiorcy.	Według uznania wynajmującego.

Widok nr 2. Leasing sprzętu (maszyny itp.)

Jakościowe wskaźniki wydajności przedsiębiorstwa i jego konkurencyjności w dużej mierze zależą od funkcjonalności i możliwości technologicznych wykorzystywanego sprzętu. Możliwość terminowej modernizacji istniejących mocy produkcyjnych przy wykorzystaniu środków własnych jest odległa Nie każda organizacja zajmująca się produkcją lub świadczeniem usług.

W rezultacie działa wiele firm na przestarzałym i częściowo wadliwym sprzęcie, poświęcając jakość i ilość produktów lub wykonanej pracy. Jednocześnie dość znaczne środki wydawane są na naprawy i konserwację sprzętu, a jego wartość maleje w wyniku amortyzacji.

Wyjściem z takich sytuacji może być pozyskanie niezbędnego sprzętu na warunkach leasingu z prawem późniejszego odkupu nieruchomości.

Możliwość korzystania z dzierżawionego sprzętu determinują następujące zalety tego instrumentu finansowego:

terminowa modernizacja obiektów produkcyjnych i urządzeń pomocniczych;
wygodniejszy rozkład obciążeń finansowych poprzez podział płatności;
zmniejszenie obciążeń podatkowych;
stosunkowo proste formalności i nie są wymagane żadne zabezpieczenia.

Wskazane jest skorzystanie z możliwości całkowitego wykupu leasingowanego sprzętu, jeżeli był on wyeksploatowany od dłuższego czasu, w przeciwnym razie po wygaśnięciu umowy nabycie przestarzałego i wyeksploatowanego mienia nie będzie miało sensu i będzie stanowiło dodatkową obciążenie podatkowe i finansowe.

Jeżeli przedmiotem transakcji leasingowej jest sprzęt wysokospecjalistyczny lub szybko zużywający się, firma świadcząca usługi leasingowe może wymagać wpłaty zaliczki lub kaucji. Ale nawet w tym przypadku korzystanie z takiej nieruchomości w ramach leasingu może być bardziej opłacalny, ponieważ gdy nie będzie już zapotrzebowania na taki sprzęt, nie będzie potrzeby podejmowania wysiłków w celu jego sprzedaży.

Widok nr 3. Leasing

Ten rodzaj leasingu nie wiąże się oczywiście z bezpośrednim przekazaniem środków finansowych odbiorcy, gdyż pieniądze nie należą do rzeczy niekonsumpcyjnych i nie mogą być przedmiotem stosunków leasingowych.

Leasing- jest to transakcja trójstronna, polegająca na nabyciu przez leasingodawcę określonej nieruchomości od dowolnego sprzedającego z późniejszym przekazaniem jej do czasowego użytkowania odbiorcy z prawem wykupu, czyli leasingu.

Charakterystyka nieruchomości, a czasami także miejsce, w którym leasingodawca powinien zakupić wymagany przedmiot, może określić sam najemca, zmniejszając w ten sposób jego bezpośrednie obciążenie finansowe.

Wynajmujący, występując tu w roli inwestora, otrzymuje część wydanych pieniędzy w formie zadatku lub zaliczki, a jego zysk włączany jest w stopniowo dokonywane przez odbiorcę wpłaty. Na przykład początkujący przedsiębiorcy w terenie pracują według tego schematu.

Widok nr 4. Leasing personalny

W ustawodawstwie rosyjskim termin ten uważa się za nieprawidłowy, ponieważ ludzie nie mogą być przedmiotem stosunków najmu. Dlatego w sporządzonych dokumentach używa się bardziej znanego terminu - zapewnienie personelu .

Różnica między takim wyposażeniem przedsiębiorstwa w niezbędnych specjalistów a outsourcingiem polega z reguły na krótszym okresie wykorzystania pozyskanej kadry i ograniczeniu funkcji wsparcia zawodowego.

Kiedy outsourcing zaangażowanym pracownikom zazwyczaj na pewien czas przenoszone są funkcje zapewnienia całych systemów infrastruktury przedsiębiorstwa co najmniej 1 rok.

Leasing personalny można przeprowadzić na krótsze okresy i dotyczą różnej ilości pracy.

Od stycznia 2016 od lat w Rosji obowiązuje zakaz pracy agencyjnej, z wyjątkiem następujących przypadków:

wykorzystanie pracowników tymczasowych w powiązanych strukturach;
istnienie umowy wspólników pomiędzy stronami;
zapewnienie personelu przez akredytowaną organizację pełniącą funkcję agencji zatrudnienia.

Można zatem skorzystać z leasingu w formie udostępnienia personelu kontaktując się ze specjalizującą się w tym agencją rekrutacyjną.

Korzystanie z leasingu personelu może wiązać się z następującymi korzyściami:

nie ma potrzeby długich poszukiwań potrzebnych specjalistów;
obniżenie kosztów obsługi kadrowej i księgowej zatrudnionego personelu;
brak obowiązków zapewnienia określonych gwarancji socjalnych;
możliwość dłuższej oceny pracownika rozważanego do stałego zatrudnienia w organizacji będącej klientem;
wykluczenie przestojów i strat w przypadku choroby pracownika (agencja ponosi odpowiedzialność w tego typu przypadkach).

Jednocześnie ta metoda przyciągania personelu może mieć wiele wad:

za zapewnienie personelu agencja pobiera prowizję, która może zwiększyć kwotę środków wydatkowanych na świadczenie określonych funkcji przedsiębiorstwa;
prawdopodobieństwo niższych kwalifikacji pracowników o tym samym wynagrodzeniu;
brak możliwości sprawdzenia rzetelności i kwalifikacji personelu przed dopuszczeniem do pracy;
prawdopodobieństwo nielojalnej postawy przyciągniętych pracowników wobec kierownictwa organizacji i prowadzonej polityki.

Aby ograniczyć możliwość negatywnych konsekwencji dla przedsiębiorstwa, ważny jest profesjonalizm samej firmy. agencje zatrudnienia i w efekcie jego reputacja na rynku świadczenia usług personalnych. To agencja dobiera pracowników zgodnie z wymaganiami organizacji klienta i to ona jest odpowiedzialna za zapewnienie większości gwarancji socjalnych pracownikom.

Inne rodzaje leasingu

Rodzaje leasingu można klasyfikować nie tylko ze względu na przedmiot operacji leasingowej, ale także według stopnia ryzyka, warunków umowy leasingu.

Ze względu na stopień ryzyka leasing dzieli się na:

niezabezpieczony najem – nie udziela się dodatkowych gwarancji wykonania umowy przez najemcę. Gwarancją taką może być np. obowiązek zapłaty kary w przypadku wcześniejszego rozwiązania umowy;
Częściowo zabezpieczona umowa najmu – transakcja i mienie są ubezpieczone;
gwarantowany leasing – ryzyko rozkłada się na kilku uczestników umowy leasingu, pełniących rolę poręczycieli leasingobiorcy.

Rozpatrując umowy leasingu pod kątem okresu ich obowiązywania w związku z amortyzacją leasingowanej nieruchomości, należy wyróżnić leasing operacyjny , nazywane również praca.

Leasing operacyjny ma miejsce wówczas, gdy przewidziana w umowie opłata nie pokrywa w pełni kosztu przedmiotu leasingu, a okres obowiązywania takiej umowy jest znacznie krótszy niż okres pełnej amortyzacji przedmiotu leasingu.

Ten rodzaj leasingu stosowany jest w przypadku szybko starzejących się maszyn i urządzeń lub mienia skomplikowanego technicznie i wymagającego stałej, profesjonalnej konserwacji.

Umowy takie z reguły przewidują wykonanie określonych czynności związanych z instalacją i konserwacją przedmiotu leasingu. Dlatego czasami takie udostępnianie nieruchomości w leasing nazywa się praca .

Płatność za usługi związane z funkcjonowaniem obiektu może być wliczona w odpowiednie opłaty za korzystanie z nieruchomości lub dokonana odrębnie.

Leasing operacyjny jest korzystny, gdy jest przeprowadzany stosunkowo projekty krótkoterminowe gdy nie ma konieczności uzyskania ostatecznego prawa własności użytkowanej nieruchomości.

W związku z tym, aby zmniejszyć ryzyko dla leasingodawcy, Leasing operacyjny często udzielany jest na warunkach zwiększających koszty i odpowiedzialność odbiorcy:

wyższe opłaty za korzystanie z nieruchomości;
konieczność wpłacenia zaliczki;
umowa przewiduje kary w przypadku wcześniejszego zakończenia użytkowania przedmiotu leasingu;
inne dodatkowe warunki, gwarancje ze strony odbiorcy.

Aby zoptymalizować podatkowe aspekty działalności przedsiębiorstwa, stosuje się tzw leasing zwrotny gdy najemca sprzedaje wynajmującemu określoną należącą do niego nieruchomość pod warunkiem późniejszego udostępnienia tej nieruchomości odbiorcy w najem. Wykorzystywane aktywa nie są zatem zaliczane do funduszy przedsiębiorstwa, co zmniejsza obciążenie podatkowe.

Wybierając najodpowiedniejszą umowę leasingu, należy wziąć pod uwagę nie tylko przedmiot leasingu, ale także wybrać taki rodzaj operacji, który zaspokoi inne interesy odbiorcy w zakresie różnych opłat z tym związanych, napraw i konserwacji przedmiotu leasingu, gwarancji praw itp.

Proces transakcji leasingowej – 5 głównych kroków

3. Jak działa leasing – procedura rejestracji transakcji leasingowych 📝

Pomimo względnej prostoty operacji leasingowych, jak w przypadku korzystania z wszelkich instrumentów finansowych, należy przestrzegać pewnych zasad.

Zawarcie umowy leasingu w kilku głównych etapach, z których każdy musi zostać odpowiednio oceniony jak z prawny, więc z budżetowy punkty widzenia.

Krok 1. Wybór firmy leasingowej i przedmiotu leasingu

W porównaniu z krajami bardziej rozwiniętymi rynek usług leasingowych w Rosji jest nieco ograniczony pod względem wolumenu i zakresu świadczonych usług, jednakże obecnie nie ma większych problemów ze znalezieniem firmy leasingowej.

Przedmiot leasingu ustalany jest w oparciu o potrzeby i możliwości finansowe potencjalnego najemcy.

Wybierając firmę leasingową warto się z nią zapoznać Opinie o swojej pracy, przestudiuj standardowe dokumenty przygotowane przez taką organizację.

Wniosek o tym, czy dana firma nadaje się do zawarcia z nią umowy, można wyciągnąć analizując następujące informacje:

historia firmy na rynku finansowym i inwestycyjnym;
liczba zawartych umów i istniejących umów;
obecność oddziałów firmy, personelu, ich poziom kwalifikacji;
otwartość firmy, dostępność świadczonych usług i informacji o nich;
ograniczenia i warunki wynikające z umów leasingu w porównaniu z innymi firmami.

Krok 2. Zapoznanie się z warunkami transakcji leasingowej i wstępna akceptacja

Po nawiązaniu kontaktu z wybraną przez Ciebie firmą świadczącą usługi leasingowe powinieneś przeprowadzić wstępne negocjacje w sprawie warunków przekazania konkretnej nieruchomości w leasing.

Ważnymi pozycjami w rozpatrywanych umowach są:

wysokość zaliczki;
gwarancje poszanowania interesów stron;
wielkość i częstotliwość płatności;
czas kontraktu;
warunki rozwiązania umowy.

Po wstępnej akceptacji warunków potencjalnej umowy najemca sporządza umowę aplikacja i przygotowuje wymagane dokumenty. Wynajmujący z kolei analizuje odbiorcę, oceniając przede wszystkim jego sytuację finansową.

Krok 3. Sporządzenie umowy leasingu

Do zawarcia umowy mogą być wymagane różne dokumenty, główne z nich to:

bezpośredni wniosek o leasing;
sprawozdania księgowe odbiorcy (jeżeli jest to osoba prawna, Na przykład, OOO— pisaliśmy, jak go otworzyć) przez określony czas;
dokumenty identyfikacyjne, rejestracyjne i statutowe spółki;
umowa z dostawcą przedmiotu umowy leasingu;
dokumenty dotyczące ubezpieczenia przedmiotu leasingu.

W zależności od przedmiotu umowy i charakterystyki stron, wynajmujący może wymagać innych dokumentów i zaświadczeń charakteryzujących odbiorcę lub wynajmowaną nieruchomość.

Sama umowa leasingu koniecznie zawiera:

opis przedmiotu zamówienia;
dane instalacyjne stron;
istotne warunki umowy;
czas trwania umowy;
harmonogram płatności czynszu;
warunki późniejszego zakupu lub zwrotu wynajmowanej nieruchomości;
prawa i obowiązki stron umowy;
odpowiedzialność stron, w tym za niedotrzymanie warunków umowy.

Krok 4. Wpłata zadatku oraz dostawa i odbiór wynajmowanej nieruchomości

Po zawarciu umowy odbiorca wpłaca zadatek i przyjmuje przedmiot leasingu w posiadanie czasowe.

Notatka! Prawo własności takiej nieruchomości zostaje zachowane dla wynajmującego na czas trwania umowy, a odbiorca ma prawo do korzystania z nieruchomości na cele określone w umowie po terminowej płatności, zgodnie z harmonogramem płatności.

Jeżeli w umowie uczestniczy dostawca nieruchomości, wówczas obowiązek dostarczenia przedmiotu leasingu odbiorcy co do zasady spoczywa na nim.

Krok nr 5. Korzystanie z przedmiotu leasingu i rejestracja jego własności

W przypadku naruszenia warunków umowy (niewłaściwe korzystanie z przedmiotu umowy, opóźnienia w płatnościach) wynajmujący ma prawo żądać zwrotu posiadanej przez niego nieruchomości.

Odbiorca odpowiada za szkody i zniszczenia mienia (chyba, że umowa stanowi inaczej, Na przykład, umowa leasingu usług ).

Jeżeli warunki umowy zostaną wypełnione w całości, to po spłacie odpowiedniej kwoty określonej w umowie własność wynajmowanej nieruchomości przechodzi na stronę otrzymującą.

Zyski z użytkowania przedmiotu leasingu stanowią własność najemcy.

Leasing czy kredyt – jaka jest różnica, co jest lepsze i bardziej opłacalne?

4. Czym różni się leasing od kredytu i co jest bardziej opłacalne 📊

Jak wspomniano powyżej, główną i główną różnicą między leasingiem a kredytem jest moment przeniesienia własności przedmiotu umowy.

Na kupowanie na kredyt własność nieruchomości zostaje zarejestrowana natychmiast na nazwisko odbiorcy iw sprawie leasing nieruchomość może stać się własnością najemcy po wygaśnięciu stosownej umowy.

Przy podejmowaniu decyzji o wynajęciu nieruchomości historia kredytowa odbiorcy nie jest tak istotna, jak w przypadku otrzymania kredytu, a w niektórych przypadkach może w ogóle nie być analizowana. Przedmiotem badania będzie jednak sytuacja finansowa beneficjenta, zarówno w przypadku otrzymania kredytu, jak i w przypadku leasingu nieruchomości.

Leasing czy kredyt - co bardziej opłaca się w kryzysie?

Jeśli chodzi o wykonalność stosowania w okresach niestabilności gospodarczej, większość analityków preferuje umowy leasingowe , co jest ustalone szereg czynników, które nabierają większego znaczenia w czasie kryzysu:

niższy wkład własny (różnica w stosunku do raty kredytu o 5-10%);
częste udzielanie rabatów przy zawieraniu umów leasingu (wg statystyk rabaty udzielane są przy realizacji 70-90% transakcji leasingowych);
możliwość uzyskania korzyści przy obliczaniu podatków;
krótszy czas na rozpatrzenie i realizację transakcji, prostsza procedura niż przy uzyskaniu kredytu.

5. Często zadawane pytania dotyczące leasingu (FAQ)

W obliczu nieznanych produktów kredytowych często pojawia się wiele pytań, na niektóre z nich chcesz odpowiedzieć osobno.

Pytanie 1. Co może być przedmiotem leasingu?

Zgodnie z obowiązującymi przepisami przedmiotem leasingu mogą być niemal wszystkie rzeczy niezużywalne, m.in.:

kompleksy nieruchomości i przedsiębiorstwa;
konstrukcje, lokale i budynki;
pojazdy do różnych celów;
urządzenia (produkcyjne, usługowe, handlowe itp.);
inne nieruchomości i rzeczy ruchome, które nie nadają się do spożycia.

W takim przypadku przedmiotem operacji leasingowej nie może być:

grunt;
obiekty naturalne;
mienie, którego swobodny obrót jest ograniczony lub zabroniony, z wyjątkiem mienia wojskowego i określonego sprzętu wyprodukowanego za granicą, przeznaczonego do celów wysoce specjalistycznych. Dzierżawa takiego majątku odbywa się na podstawie umów międzynarodowych w sposób określony przez Prezydenta Federacji Rosyjskiej.

Pytanie 2. Kto może zostać najemcą?

Mogą uczestniczyć jako odbiorca w operacjach leasingowych zarówno rezydenci, jak i nierezydenci Federacji Rosyjskiej, zarówno osoby prawne, jak i osoby fizyczne(w tym przedsiębiorcy indywidualni). Pisaliśmy już o tym w osobnym artykule.

Ponadto najemca może również działać organizacja finansowana przez państwo.

Pytanie 3. Co to jest podnajem? Czy to jest legalne?

Dość często zdarzają się przypadki, gdy najemca nie potrzebuje już otrzymanej nieruchomości (sprzętu, transportu itp.) lub nie ma w danej chwili możliwości jej wykorzystania. Pojawiają się zatem pytania: czy istnieje możliwość wynajęcia przedmiotu leasingu? Ta sytuacja jest podnajem.

Taka transakcja jest legalna pod warunkiem spełnienia wszystkich odpowiednich warunków. Za legalność transakcji m.in. umowa podnajmu (umowa podnajmu finansowego), gdzie stronami umowy będzie podnajemca (nowy nabywca nieruchomości) oraz dotychczasowy najemca.

W takim przypadku organizacja wynajmująca (właściciel nieruchomości) wydaje pisemny zakaz lub zgodę na transakcję.

Pytanie 4. Jak wybrać odpowiednią firmę leasingową?

Wybierając firmę leasingową, należy zrozumieć, że w warunkach recesji gospodarczej i niestabilności właściciele nieruchomości stają przed trudnością w osiągnięciu zysku zarówno z samodzielnego korzystania z majątku, jak i z jego sprzedaży. Dlatego też coraz rzadziej kupuje się pewne rzeczy, szczególnie te droższe, bez pożyczonych środków.

Dzięki temu obecnie organizacji świadczących usługi leasingowe nie brakuje i przy wyborze takiej organizacji należy zwrócić uwagę na firmy oferujące najkorzystniejsze warunki dla klienta.

Jednocześnie powinno być przynajmniej trochę analizować działalność firmy leasingowej, badać jej historię na rynku, oceniać wolumen zawartych już transakcji.

Powagę i stabilność firmy można ocenić na podstawie stopnia jawności informacji o jej działalności i dostępności świadczonych usług.

6. Zakończenie + film na temat publikacji 🎥

W dzisiejszym świecie, w którym występuje duża różnorodność instrumentów finansowych, leasing to dość wygodny i stosunkowo prosty sposób na uzyskanie możliwości korzystania z niezbędnej nieruchomości.

Dlatego choćby powierzchowna wiedza na temat istnienia działalności leasingowej i możliwości, jakie ona daje, przyda się nie tylko każdemu przedsiębiorcy, ale także zwykłym ludziom.

Oraz film na temat „Rozwój leasingu w Rosji”, w którym ekspert opowiada o zawiłościach i cechach rozwoju leasingu.

M.A.Borovitskaya Rozdział z podręcznika edukacyjnego „Obsługi bankowe dla przedsiębiorstw”
według materiałów ze strony www.aup.ru

TEMAT 5. LEASING

5.1. Definicja i istota leasingu

Leasing - jest to zespół stosunków majątkowych i gospodarczych powstałych w związku z nabyciem nieruchomości i jej późniejszym wynajmem do czasowego użytkowania za określoną opłatą.

Leasing klasyczny charakteryzuje się trójstronną relacją: leasingodawca, leasingobiorca, sprzedawca (dostawca) nieruchomości, a operacja leasingu przebiega według następującego schematu. Przyszły wynajmujący potrzebuje jakiejś nieruchomości, na nabycie której nie ma dostępnych środków finansowych. Następnie znajduje firmę leasingową, która posiada wystarczające środki finansowe i zwraca się do niej z propozycją biznesową zawarcia transakcji leasingowej. Zgodnie z tą transakcją leasingobiorca wybiera sprzedawcę, który posiada żądaną nieruchomość, a leasingodawca nabywa ją na własność i przekazuje leasingobiorcy do czasowego użytkowania za opłatą określoną w umowie leasingu. Po zakończeniu umowy, w zależności od jej warunków, nieruchomość wraca do wynajmującego lub staje się własnością najemcy.

W przypadku realizacji kosztownego projektu zwiększa się liczba uczestników transakcji. Dzieje się tak z reguły na skutek pozyskania przez leasingodawcę do transakcji nowych źródeł środków finansowych (banki, towarzystwa ubezpieczeniowe, fundusze inwestycyjne itp.).

Z punktu widzenia stosunków majątkowych transakcja leasingu składa się z dwóch powiązanych ze sobą elementów: stosunków kupna-sprzedaży oraz stosunków związanych z czasowym użytkowaniem nieruchomości. Z punktu widzenia prawa zobowiązań relacje te można realizować poprzez dwa rodzaje umów: kupna-sprzedaży oraz leasingu (przeniesienia nieruchomości na czasowe użytkowanie).

Jeżeli umowa leasingu przewiduje sprzedaż nieruchomości po wygaśnięciu umowy, wówczas stosunek czasowego użytkowania przekształca się w stosunek sprzedaży i kupna, dopiero teraz pomiędzy wynajmującym a użytkownikiem nieruchomości.

Wszystkie etapy procesu leasingowego są ze sobą ściśle powiązane. Tym samym stosunki czasowego użytkowania nieruchomości (umowa najmu) powstają dopiero po wykonaniu umowy kupna-sprzedaży. Można powiedzieć, że w transakcji leasingowej zawarcie jednej umowy daje impuls do powstania kolejnej transakcji, a uczestnicy procesu leasingowego na różnych etapach ściśle ze sobą współdziałają.

NA Pierwszy etap Producent sprzętu i leasingodawca przy zawieraniu umowy kupna-sprzedaży występują w roli sprzedającego i kupującego. Jednocześnie użytkownik nieruchomości, nie uczestnicząc legalnie w umowie kupna-sprzedaży, jest aktywnym uczestnikiem tej transakcji, wybierając sprzęt i konkretnego dostawcę.

Wszelkie kwestie techniczne związane z realizacją umowy kupna-sprzedaży (kompletność, warunki i miejsce dostawy, zobowiązania gwarancyjne, procedura odbioru itp.) ustalane są pomiędzy producentem a najemcą, za wsparcie finansowe transakcji odpowiada leasingodawca .

NA drugi etap nabywca nieruchomości wynajmuje ją w celu czasowego użytkowania, występując jako leasingodawca. Jednakże relacja wynikająca z drugiej umowy nie ogranicza się do relacji pomiędzy korzystającym a wynajmującym. Sprzedawca nieruchomości, choć zawiera z wynajmującym umowę kupna-sprzedaży, odpowiada za jakość sprzętu wobec użytkownika.

Jeżeli oceniamy znaczenie i dominującą rolę poszczególnych składników kompleksu stosunków leasingu, to decydujące znaczenie mają oczywiście stosunki przeniesienia własności nieruchomości na czasowe użytkowanie. Relacje sprzedażowe i zakupowe odgrywają rolę drugorzędną.

Główne cechy i cechy charakterystyczne leasingu są następujące:

prawo pierwokupu do wyboru nieruchomości i jej producenta (sprzedawcy) przysługuje użytkownikowi;

sprzedawca nieruchomości wie, że nieruchomość została zakupiona specjalnie w celu leasingu;

nieruchomość jest przekazywana bezpośrednio użytkownikowi, z pominięciem właściciela, i przyjmowana do użytkowania przez użytkownika;

użytkownik nieruchomości w przypadku wykrycia wad kieruje swoje roszczenia nie do właściciela, lecz bezpośrednio do sprzedającego, z którym nie jest w żaden sposób powiązany;

wynajmujący nabywa nieruchomość nie na własny użytek, ale specjalnie w celu przekazania jej do czasowego użytkowania;

przez cały okres trwania umowy leasingu nieruchomość pozostaje własnością wynajmującego;

właściciel nieruchomości otrzymuje nagrodę za przekazanie jej do czasowego użytkowania;

korzystający z nieruchomości przed terminem lub po wygaśnięciu umowy ma prawo do nabycia jej na własność.

5.2. Przedmioty i przedmioty leasingu

Przedmiotem leasingu może być każdy majątek ruchomy i nieruchomy zaliczany do środków trwałych według obowiązującej klasyfikacji, z wyjątkiem mienia objętego zakazem swobodnego obrotu na rynku. W zależności od przedmiotu leasingu rozróżnia się leasing sprzętu i leasing nieruchomości.

Ze względu na wysoki koszt, złożoność realizacji i długi czas przygotowań, leasing nieruchomości raczej nie znajdzie szerokiego zastosowania w naszym kraju. Przede wszystkim interesujący jest leasing sprzętu. Potwierdza to praktyka zagraniczna, gdzie leasing sprzętu stanowi większość wszystkich opłat leasingowych.

Przedmiotem leasingu są:

właściciel nieruchomości (dzierżawca)- osoba, która specjalnie nabywa nieruchomość w celu czasowego użytkowania;
użytkownik nieruchomości (najemca)- osoba otrzymująca nieruchomość do czasowego użytkowania;
sprzedający nieruchomość – osoba sprzedaży nieruchomości będącej przedmiotem leasingu.

Leasingodawcą może być osoba prawna zajmująca się działalnością leasingową, tj. leasing na podstawie umowy specjalnie nabytej w tym celu nieruchomości lub obywatel prowadzący działalność gospodarczą, który nie ma osobowości prawnej i jest zarejestrowany jako indywidualny przedsiębiorca.

Osoba prawna może działać jako osoba prawna:

banki i inne instytucje kredytowe, którego statut przewiduje działalność leasingową (zgodnie z ustawą „O bankach i działalności bankowej w Federacji Rosyjskiej”);
firmy leasingowe- finansowe, specjalizujące się wyłącznie w finansowaniu transakcji (płatność majątku) lub uniwersalne, świadczące nie tylko usługi finansowe, ale także innego rodzaju usługi związane z realizacją operacji leasingowych, na przykład obsługę techniczną, szkolenia, konsultacje itp.;
jakąkolwiek firmę, którego dokumenty założycielskie przewidują prowadzenie działalności leasingowej przy wystarczającej ilości środków finansowych.

Zgodnie z Dekretem Rządu Rosji z dnia 24 grudnia 1994 r. nr 1418, działalność leasingowa wymaga zezwolenia Ministerstwa Gospodarki Rosji. Uchwałą Rządu Federacji Rosyjskiej nr 167 zatwierdzono „Przepisy dotyczące licencjonowania działalności leasingowej w Federacji Rosyjskiej”. Określa tryb i warunki wydawania licencji, okres jej ważności (maksymalnie pięć lat).

Licencję należy uzyskać wyłącznie na prowadzenie działalności w zakresie leasingu finansowego. Działalność leasingowa dla firmy musi być działalnością główną i zapewniać co najmniej 40% przychodów w oparciu o wyniki działalności gospodarczej. Licencjonowanie nie dotyczy banków, których działalność leasingowa jest przewidziana w ustawie „O bankach i działalności bankowej w Federacji Rosyjskiej”.

Najemcą może być osoba prawna w dowolnej formie organizacyjno-prawnej, prowadząca działalność gospodarczą, a także obywatel prowadzący działalność gospodarczą, nie posiadający osobowości prawnej i zarejestrowany jako przedsiębiorca indywidualny.

Sprzedawcą wynajmowanej nieruchomości może być producent, organizacja branżowa lub inna osoba prawna, a także obywatel sprzedający nieruchomość będącą przedmiotem leasingu.

Podmiotami leasingowymi mogą być także przedsiębiorstwa z inwestycjami zagranicznymi, które prowadzą swoją działalność zgodnie z ustawą Federacji Rosyjskiej „O inwestycjach zagranicznych w Federacji Rosyjskiej”.

5.3. Rodzaje leasingu i mechanizm transakcji leasingowych

Głównymi rodzajami leasingu rozpoznawanymi na świecie są leasing finansowy i leasing operacyjny, a kryteriami takiego rozróżnienia są okres użytkowania sprzętu oraz zakres obowiązków leasingodawcy.

Leasing operacyjny charakteryzuje się tym, że okres leasingu jest krótszy niż standardowy okres użytkowania nieruchomości, a opłaty leasingowe nie pokrywają pełnego kosztu nieruchomości. W związku z tym leasingodawca jest zmuszony kilkukrotnie wynajmować go do czasowego użytku, gdyż wzrasta dla niego ryzyko zwrotu wartości końcowej przedmiotu leasingu. Pod tym względem, przy niezmienionych warunkach, wysokość opłat leasingowych w przypadku leasingu operacyjnego jest wyższa niż w przypadku leasingu finansowego.

Leasing jest leasingiem nieruchomości za pełną zapłatą wartości nieruchomości i charakteryzuje się tym, że okres przekazania nieruchomości do czasowego użytkowania jest zbliżony okresem do okresu użytkowania i amortyzacji całości lub większości wartości nieruchomości. W trakcie trwania umowy leasingodawca poprzez opłaty leasingowe zwraca całą wartość nieruchomości i otrzymuje zysk z transakcji leasingowej. W przypadku leasingu finansowego odpowiedzialność za konserwację i ubezpieczenie spoczywa z reguły na leasingobiorcy. Ten rodzaj leasingu jest najpowszechniejszy i zawiera wiele różnych form, które otrzymały własną nazwę.

Ze względu na wielkość obsługi przenoszonej nieruchomości leasing dzieli się na leasing czysty i leasing „mokry”.

Leasing netto - Jest to stosunek, w którym wszelkie utrzymanie nieruchomości spoczywa na najemcy. Dlatego w tym przypadku koszty utrzymania sprzętu nie są wliczane do opłat leasingowych. Ten rodzaj leasingu, jak wspomniano powyżej, jest typowy dla leasingu finansowego.

Leasing „mokry”. obejmuje obowiązkową konserwację sprzętu, jego naprawę, ubezpieczenie i inne czynności, za które odpowiada wynajmujący. Oprócz tych usług, na zlecenie najemcy, wynajmujący może przejąć obowiązki związane ze szkoleniem wykwalifikowanego personelu, marketingiem i reklamą gotowych produktów, dostawą surowców itp. Można powiedzieć, że leasing „mokry” jest typowy dla leasingu operacyjnego.

Rynek usług leasingowych w naszym kraju nie jest jeszcze rozwinięty i praktycznie nie ma firm leasingowych, które zapewniałyby wysokiej jakości obsługę techniczną obiektów leasingu. W tym zakresie najpopularniejszym rodzajem leasingu będzie leasing netto.

Leasing bezpośredni. W takim przypadku producent sprzętu samodzielnie dzierżawi obiekt. Zatem dostawca i leasingodawca działają jako jedna osoba. Następuje transakcja dwustronna. W tej formie dwustronne transakcje leasingowe nie są powszechne, ponieważ wraz ze wzrostem operacji leasingowych producent z reguły tworzy własną firmę leasingową.

Leasing zwrotny. Leasing zwrotny, będący rodzajem dwustronnej transakcji leasingowej, znalazł szersze zastosowanie. Jego pomysł jest następujący. Przedsiębiorstwo (przyszły najemca) posiada sprzęt, lecz nie posiada wystarczających środków finansowych na działalność produkcyjną. Następnie firma ta znajduje firmę leasingową i sprzedaje jej swoją nieruchomość. Z kolei firma leasingowa wynajmuje go temu samemu przedsiębiorstwu. Dzięki temu firma posiada środki, które może przeznaczyć np. na uzupełnienie kapitału obrotowego. Co więcej, umowa jest tak skonstruowana, że po jej wygaśnięciu firma ma prawo wykupić sprzęt i tym samym przywrócić jego własność.

Leasingiem tym powinny zainteresować się przede wszystkim przedsiębiorstwa borykające się z trudnościami związanymi z zasobami finansowymi. Takim przedsiębiorstwom opłaca się sprzedać nieruchomość firmie leasingowej, jednocześnie zawrzeć z nią umowę leasingu i dalej korzystać z nieruchomości.

Oddzielny leasing lub leasing z dodatkowym pozyskaniem środków finansowych. Jest to najbardziej złożony rodzaj leasingu, gdyż wiąże się z finansowaniem wielokanałowym i z reguły służy realizacji kosztownych projektów. Jego cechą charakterystyczną jest to, że leasingodawca przy zakupie sprzętu płaci ze środków własnych nie całą kwotę, a jedynie część. Resztę kwoty pożycza od jednego lub większej liczby pożyczkodawców. Jednocześnie firma leasingowa w dalszym ciągu korzysta ze wszystkich ulg podatkowych, które liczone są od pełnej wartości nieruchomości.

Kolejną cechą tego rodzaju leasingu jest to, że leasingodawca zaciąga pożyczkę na określonych warunkach, które nie są zbyt typowe dla krajowych relacji finansowo-kredytowych. Kredytobiorca-dzierżawca nie odpowiada wobec wierzycieli za spłatę kredytu, spłacany jest on z kwot opłat leasingowych. Dlatego co do zasady leasingodawca formalizuje zastaw na nieruchomości na rzecz wierzycieli do czasu spłaty kredytu i ceduje na nich prawo do otrzymania części opłat leasingowych na spłatę kredytu.

Tym samym główne ryzyko w transakcji ponoszą wierzyciele – banki, towarzystwa ubezpieczeniowe, fundusze inwestycyjne czy inne instytucje finansowe, a zabezpieczeniem spłaty kredytu są jedynie opłaty leasingowe i wynajmowane nieruchomości.

Na Zachodzie ponad 85% transakcji leasingowych opiera się na odrębnym leasingu. Ze względu na słabo rozwinięty biznes leasingowy i słabość finansową firm leasingowych w naszym kraju istnieją dobre podstawy do rozwoju odrębnego leasingu.

Leasing odnawialny, czyli leasing z sekwencyjną wymianą nieruchomości. Zapotrzebowanie na tego typu leasing może pojawić się w sytuacji, gdy leasingobiorca stale potrzebuje różnorodnego sprzętu opartego na technologii. W takich przypadkach, zgodnie z warunkami umowy leasingu, najemca nabywa po upływie określonego czasu prawo do zamiany przedmiotu leasingu na inny przedmiot leasingu.

Często leasing odbywa się nie bezpośrednio, ale poprzez pośrednika. Jednocześnie umowa przewiduje, że w przypadku czasowej niewypłacalności lub upadłości pośrednika płatności leasingowe muszą trafić do głównego leasingodawcy. Takie transakcje nazywane są „podnajem”.

Wykorzystanie transakcji podnajmu jest korzystne w celu doposażenia technicznego przedsiębiorstw wchodzących w skład holdingu, koncernu itp. Przykładowo spółka-matka nie chce bezpośrednio pożyczać swoim spółkom zależnym na zakup sprzętu, gdyż nie ma pewności, czy środki zostaną właściwie wydane. Następnie ta spółka-matka tworzy spółkę leasingową, która na podstawie wniosków z fabryk kupuje wymagany sprzęt i dostarcza go klientom. W przyszłości monitoruje terminowość wpłat rat leasingowych, gromadzi je i przekazuje głównemu leasingodawcy, nadzoruje użytkowanie sprzętu, a w przypadkach określonych w umowie leasingu dokonuje jego konserwacji.

W sferze międzynarodowej transakcje podnajmu, tzw „podwójny dip”, skorzystać z połączenia ulg podatkowych w dwóch lub większej liczbie krajów. Na przykład na początku lat 90. zgodnie z tym schematem zorganizowano zakup samolotów dla Stanów Zjednoczonych przez Wielką Brytanię. Skuteczność tej transakcji wynikała z faktu, że korzyści z ulg podatkowych w Wielkiej Brytanii są większe, jeśli leasingodawca posiada tytuł własności, a w USA – jeśli leasingodawca posiada tytuł.

Firma leasingowa z Wielkiej Brytanii kupiła samolot i wydzierżawiła go amerykańskiej firmie leasingowej, która z kolei wydzierżawiła je lokalnym liniom lotniczym. Często firmy leasingowe dla celów podatkowych otwierają swoje oddziały w miejscach z preferencyjnym opodatkowaniem (strefy offshore).

5.4. Główne zalety leasingu

Żadna działalność nie będzie szeroko stosowana, jeżeli nie będzie przynosiła korzyści wszystkim stronom stosunku umownego.

Główne zalety porównawcze transakcji leasingowej.

Dla zachowania obiektywizmu zwracamy uwagę na szereg wad nieodłącznie związanych z leasingiem. W szczególności leasingodawca ponosi ryzyko starzenia się nieruchomości i otrzymania opłat leasingowych, a dla leasingobiorcy okazuje się, że koszt leasingu jest większy niż cena zakupu lub kredytu bankowego.

Jednak pozytywne aspekty związane z leasingiem są znacznie większe niż negatywne, a wraz z wprowadzeniem ulg podatkowych przewidzianych w dekrecie rządu Federacji Rosyjskiej z dnia 29 czerwca 1995 r. nr 633 działalność leasingowa stała się jeszcze bardziej atrakcyjny. Wprowadzenie we wszystkich krajach ulg podatkowych i amortyzacyjnych doprowadziło do szybkiego rozwoju branży leasingowej, a zmniejszenie udzielanych ulg podatkowych natychmiast doprowadziło do zmniejszenia wolumenu operacji leasingowych.

Realizacja tej uchwały doprowadziła do zwolnienia leasingodawcy z podatku od zysków uzyskanych z realizacji umowy leasingu oraz podatku od wartości dodanej przy świadczeniu usług leasingowych. Wykorzystanie wszystkich przewidzianych ulg podatkowych pozwala na zmniejszenie łącznej kwoty opłat leasingowych i przyciągnięcie do leasingu szerszego grona potencjalnych leasingobiorców. W szczególności dopiero zwolnienie opłat leasingowych z podatku od towarów i usług pozwala na obniżenie opłat leasingowych o 20%.

5.5. Obsługa prawna leasingu

Rzetelna obsługa prawna każdej działalności gospodarczej jest kluczem i gwarancją pomyślnego rozwoju biznesu. Wręcz przeciwnie, niepewność prawna pomiędzy partnerami staje się jedną z przyczyn wstrzymywania inicjatywy przedsiębiorczej.

W naszym kraju do połowy 1995 roku praktycznie nie istniały akty prawne i wykonawcze regulujące działalność leasingową. Publikacja Dekretu Rządu Federacji Rosyjskiej z dnia 29 czerwca 1995 r. nr 633, który sformułował program działania Rządu i władz federalnych w celu sformułowania wsparcia prawnego i ekonomicznego dla działalności leasingowej oraz zatwierdził „Tymczasowy regulamin leasingu ” należy uznać za fatalne dla rozwoju leasingu w Rosji.

Niniejsze „Tymczasowe rozporządzenie w sprawie leasingu” jest pierwszym dokumentem regulacyjnym, który zawiera podstawowe pojęcia charakteryzujące działalność leasingową. Przede wszystkim uchwała ta definiuje leasing oraz ustala przedmioty i przedmioty transakcji leasingowej. Przepis przejściowy reguluje stosunki umowne, które mają zastosowanie wyłącznie do stosunków, w których nieruchomość zostaje przekazana najemcy na okres równy lub zbliżony do standardowego okresu użytkowania nieruchomości, tj. dotyczy to wyłącznie operacji leasingu finansowego, natomiast leasing operacyjny, czynsz, dzierżawa regulowane są obowiązującymi przepisami prawa cywilnego.

Podstawowe wymagania dotyczące transakcji leasingu finansowego:

prawo wyboru przedmiotu leasingu i sprzedawcy przedmiotu leasingu przysługuje leasingobiorcy, chyba że umowa stanowi inaczej;

wynajmowana nieruchomość wykorzystywana jest przez najemcę wyłącznie w celach związanych z działalnością gospodarczą;

wynajmowaną nieruchomość nabywa się od sprzedającego tylko wtedy, gdy jest ona wynajmowana użytkownikowi;

kwota opłat leasingowych za cały okres leasingu musi uwzględniać pełny (lub zbliżony) koszt leasingowanej nieruchomości w cenach obowiązujących w momencie zawarcia transakcji.

Właścicielem wynajmowanej nieruchomości przez cały okres trwania umowy leasingu jest leasingodawca, a najemca ma prawo odkupić tę nieruchomość po upływie umowy lub przed jej wygaśnięciem.

Aby skorzystać z możliwości przyspieszonej amortyzacji leasingowanej nieruchomości, należy zaznaczyć to w umowie, a także powiadomić organy podatkowe. Wynajmujący ma prawo wykorzystać przedmiot leasingu jako zabezpieczenie, chyba że umowa leasingu stanowi inaczej.

Rozdział 2 „Przejściowego Regulaminu Leasingu” określa prawa i obowiązki stron umowy leasingu.

Podstawowe postanowienia leasingu finansowego:

najemca ma prawo korzystać z wynajmowanej nieruchomości wyłącznie na zasadach przewidzianych w umowie;
od chwili wydania przedmiotu najmu najemcy prawo do dochodzenia roszczeń wobec sprzedającego co do jakości, kompletności, terminu dostawy nieruchomości oraz w innych przypadkach nienależytego wykonania umowy kupna-sprzedaży zawartej pomiędzy sprzedającym a sprzedającym leasingodawca zostaje na niego przeniesiony. Jeżeli jednak wyboru nieruchomości dokonał w imieniu najemcy leasingodawca, wówczas odpowiedzialność za jakość wynajmowanej nieruchomości z reguły spoczywa na wynajmującym;
najemca zapewnia bezpieczeństwo wynajmowanej nieruchomości, jej ubezpieczenie oraz ponosi wszelkie koszty utrzymania wynajmowanej nieruchomości w dobrym stanie technicznym, konserwacji i napraw, chyba że umowa leasingu stanowi inaczej;
Głównym obowiązkiem leasingobiorcy jest terminowe regulowanie opłat leasingowych na rzecz leasingodawcy. Za brak płatności lub opóźnienia w spłacie rat leasingowych umowa musi przewidywać kary;

Umowa leasingu może zostać rozwiązana przedterminowo, jeżeli jedna ze stron naruszy jej warunki.

Jedynym aspektem odbiegającym od ogólnie przyjętej, światowej praktyki leasingu finansowego określonej w „Przejściowym Regulaminie Leasingu” jest interpretacja odpowiedzialności za ryzyko przypadkowej śmierci, utraty lub uszkodzenia leasingowanego mienia. Wskazuje, że ryzyko to ponosi leasingodawca. Chociaż dodano, że umowa może przewidywać przeniesienie określonego ryzyka na najemcę od chwili wydania mu wynajmowanej nieruchomości.

Część ekonomiczna ustawy o leasingu określa tryb obliczania łącznej kwoty opłat leasingowych za cały okres umowy leasingu. Kwota ta powinna obejmować:

pełną (lub zbliżoną) wartość nieruchomości;
płatność na rzecz leasingodawcy za środki kredytowe wykorzystane przez niego na zakup nieruchomości;
prowizja dla leasingodawcy;
odszkodowanie z tytułu ubezpieczenia mienia, jeżeli było ono ubezpieczone przez leasingodawcę, oraz inne koszty leasingodawcy przewidziane w umowie leasingu.

Za kolejny ważny punkt legislacyjnego wsparcia działalności leasingowej można uznać wprowadzenie w życie z dniem 1 marca 1996 roku Kodeksu cywilnego Federacji Rosyjskiej, w którym jednym z rodzajów umów leasingu jest umowa leasingu finansowego, tj. umowa leasingu uzyskała wsparcie legislacyjne.

Analiza drugiej części Kodeksu cywilnego Federacji Rosyjskiej wykazała, że omówione powyżej i oparte na ogólnie przyjętej praktyce światowej praktyki cechy umowy leasingu znajdują odzwierciedlenie w rosyjskim prawie cywilnym.

Etapy zawierania transakcji leasingowej. Jak w każdej złożonej transakcji finansowej, tak i w przypadku leasingu można wyróżnić trzy główne etapy:

przygotowanie i uzasadnienie;

rejestracja prawna;

wykonanie.

NA Pierwszy etap

wniosek otrzymany przez leasingodawcę od przyszłego najemcy na zakup sprzętu;
wnioski dotyczące wypłacalności leasingobiorcy i efektywności procesu leasingowego;
wniosek o zlecenie wykonania prac przesłany przez leasingodawcę do dostawcy sprzętu;
wniosek wysłany przez firmę leasingową do banku o kredyt na przeprowadzenie transakcji leasingowej.

NA drugi etap Przygotowywane są następujące dokumenty:

umowa kredytu zawarta przez firmę leasingową z bankiem w celu udzielenia kredytu na transakcję leasingową;
umowa kupna-sprzedaży przedmiotu leasingu;
świadectwo odbioru i uruchomienia przedmiotu leasingu;
umowa leasingu;
umowę o utrzymanie przedmiotu najmu, jeżeli utrzymanie będzie wykonywane przez wynajmującego;
umowa ubezpieczenia przedmiotu leasingu.

NA trzeci etap prowadzona jest eksploatacja dostarczonej nieruchomości. Wynajmujący zapewnia bezpieczeństwo wynajmowanej nieruchomości, wykonuje prace mające na celu utrzymanie jej w dobrym stanie technicznym oraz dokonuje na rzecz leasingodawcy opłat leasingowych. Transakcje leasingowe znajdują odzwierciedlenie w sprawozdaniu finansowym, a po zakończeniu okresu leasingu formalizowane są stosunki dotyczące dalszego użytkowania sprzętu.

Obieg dokumentów w transakcjach leasingowych wygląda następująco:

otrzymanie wniosku od najemcy;

przygotowanie opinii na temat wypłacalności leasingobiorcy i efektywności procesu leasingowego;

wysłanie zlecenia pracy do dostawcy;

uzyskanie kredytu na transakcję leasingową;

zawarcie umowy kupna-sprzedaży przedmiotu leasingu;

podpisanie protokołu przyjęcia urządzenia do eksploatacji;

zawarcie umowy leasingu;

zawarcie umowy o utrzymanie wynajmowanej nieruchomości;

zawarcie umowy o ubezpieczenie przedmiotu leasingu;

zapłata rat leasingowych;

zwrot przedmiotu leasingu;

spłatę pożyczki i spłatę odsetek.

Przygotowanie i analiza efektywności transakcji leasingowej. Każda transakcja leasingowa rozpoczyna się w momencie otrzymania przez leasingodawcę wniosku od przyszłego najemcy o nabycie nieruchomości i wynajęcie jej w celu czasowego użytkowania.

Wniosek sporządzany jest w dowolnej formie, ale musi zawierać: nazwę nieruchomości, jej parametry, parametry techniczne i ekonomiczne, a także lokalizację potencjalnego dostawcy i jego dane.

Inicjatywa zawarcia transakcji leasingowej z reguły wychodzi od najemcy, który wie, jakiej nieruchomości potrzebuje i kto ją produkuje. Jednocześnie najemca może zwrócić się do wynajmującego z prośbą o wybór dostawcy żądanej nieruchomości. Ostateczny głos w wyborze nieruchomości i dostawcy należy jednak do wynajmującego.

Firma leasingowa nie jest zewnętrznym obserwatorem w procesie inicjowania transakcji. Aby dowiedział się o tym przyszły użytkownik, prowadzi kampanię reklamową dotyczącą swojej działalności i korzyści leasingu dla leasingobiorców, zbiera informacje o obiecujących rodzajach sprzętu, cenach, dostawcach, analizuje popyt i wiele innych czynników.

Równocześnie ze złożeniem wniosku lub po podjęciu decyzji o jego rozpatrzeniu przez wynajmującego, potencjalny najemca składa wszystkie wymagane przez wynajmującego dokumenty. Standardowy komplet dokumentów obejmuje poświadczone notarialnie kopie dokumentów założycielskich, bilans za ostatni rok i/lub kwartał, uzasadnienie ekonomiczne oraz analizę efektywności transakcji. W razie potrzeby wynajmujący może zażądać dodatkowych informacji.

Po otrzymaniu przez leasingodawcę wszystkich niezbędnych dokumentów rozpoczyna się zarówno ich weryfikacja formalna (lokalizacja itp.), jak i kompleksowe badanie projektu leasingowego, które w razie potrzeby można powierzyć niezależnym ekspertom.

Wstępnie analizowany jest koszt początkowy nieruchomości, czas trwania umowy, możliwe schematy płatności opłat leasingowych, ich częstotliwość, wysokość zaliczki, wartość końcowa nieruchomości itp.

Głównym zadaniem leasingodawcy jest ocena zdolności najemcy do płacenia opłat leasingowych, a także ocena popytu na nieruchomość w celu określenia możliwości ponownego wynajęcia nieruchomości lub jej sprzedaży w przypadku wcześniejszego rozwiązania umowy.

Trudność w prawidłowej ocenie wypłacalności klienta wiąże się z niestabilną sytuacją finansową w kraju, koniecznością oceny nie tyle bieżącej, co przyszłej sytuacji finansowej leasingobiorcy, gdyż umowa leasingu zawierana jest na długi okres. Należy ocenić popyt na produkty wytwarzane na dzierżawionych nieruchomościach.

W przypadku leasingu międzynarodowego pojawiają się następujące problemy: wybór waluty płatności, ocena zmian kursu walutowego, reżim celny leasingobiorcy, istnienie porozumień o niestosowaniu podwójnego opodatkowania pomiędzy krajami, ochrona praw własności kapitał zagraniczny.

Przy leasingu odrębnym (leasing z dodatkowym pożyczeniem środków) pojawiają się pytania dotyczące praw zabezpieczeń, ubezpieczenia i różnego rodzaju gwarancji.

Po podjęciu pozytywnej decyzji o zawarciu transakcji leasingowej, leasingodawca na podstawie wniosku leasingobiorcy przesyła do dostawcy zamówienie zakupu. Wraz z adresem prawnym i danymi bankowymi najemcy wskazuje rodzaj nieruchomości ze wszystkimi niezbędnymi parametrami, jej cenę i lokalizację odbiorcy. W przypadku konieczności wykonania prac dodatkowych (np. instalacji, montażu itp.) do zlecenia dołączana jest specyfikacja techniczna wykonania tych prac ze wskazaniem ich kosztu.

Po otrzymaniu zlecenia na prace dostawca ma obowiązek powiadomić wynajmującego o jego otrzymaniu i gotowości do realizacji.

Zawarcie transakcji leasingowej . Podstawowym dokumentem transakcji leasingowej jest umowa leasingu. Umowa pomiędzy właścicielem nieruchomości a użytkownikiem zawierana jest w celu zapewnienia temu ostatniemu czasowego korzystania z przedmiotu leasingu w celu prowadzenia działalności gospodarczej.

Typowa umowa leasingu powinna zawierać następujące podstawowe postanowienia:

Przedmiotem umowy;
procedura wydania i odbioru mienia;
prawa i obowiązki stron;
użytkowanie nieruchomości, konserwacja, naprawy i modyfikacje;
ubezpieczenie;
okres leasingu;
opłaty i kary leasingowe;
odpowiedzialność stron;
rozstrzyganie sporów;
warunki wcześniejszego rozwiązania umowy;
działania stron po sfinalizowaniu transakcji;
inne warunki;
Siła wyższa;
adresy prawne i dane bankowe.

Równolegle z przygotowaniem umowy kupna-sprzedaży wynajmujący i najemca nieruchomości podpisują umowę leasingu. W preambule wskazano nazwy stron oraz nazwiska osób upoważnionych do podpisania umowy.

Przedmiot umowy określa nieruchomość, która zostanie nabyta i przekazana użytkownikowi do czasowego użytkowania, jej koszt, miejsce i termin dostawy. Z reguły koszty transportu związane z dostawą nieruchomości są przydzielane jako osobna kwota, ponieważ pokrywa je najemca. Wspomina się tu także o tym, że dostawca jest powiadamiany, w jakim celu nabywana jest nieruchomość. Należy także wskazać, czy wynajmujący brał udział w wyborze nieruchomości i dostawcy.

Obowiązkowym warunkiem umowy leasingu jest wskazanie okresu jej obowiązywania, a datą początkową do liczenia czasu trwania umowy jest dzień odbioru nieruchomości przez najemcę.

Kolejność dostawy i odbioru wynajmowanego mienia odzwierciedla, które strony biorą udział w odbiorze sprzętu. Z reguły jest to dostawca, leasingodawca i leasingobiorca. W niektórych przypadkach wynajmujący może przenieść swoje prawa do odbioru sprzętu na najemcę. W razie potrzeby sporządzany jest harmonogram badań odbiorczych. Należy podać terminy odbioru nieruchomości.

Odbiór nieruchomości dokumentowany jest protokołem odbioru, który podpisują wszystkie strony biorące udział w odbiorze. Ustawa zaświadcza, że dostarczana nieruchomość spełnia wszystkie wymagania zapisane w zamówieniu, jest w pełni wyposażona, sprawna i gotowa do użytkowania. Od dnia podpisania protokołu odbioru rozpoczyna się nie tylko formalne odliczanie czasu trwania umowy leasingu, ale od tego dnia na leasingobiorcę przechodzą wszelkie prawa przysługujące zwykłemu nabywcy (z wyjątkiem prawa własności) oraz całe ryzyko.

Po podpisaniu protokołu odbioru leasingodawca przystępuje do wykonywania swojej głównej funkcji - opłaca rachunki dostawcy wynikające z umowy kupna-sprzedaży. Tryb płatności określony jest w umowie kupna-sprzedaży. Co do zasady, wynajmujący w chwili podpisania umowy kupna-sprzedaży wpłaca dostawcy zaliczkę w wysokości 20% wartości nieruchomości, a resztę kosztów opłaca po podpisaniu protokołu odbioru.

W przypadku wykrycia usterek możliwych do naprawienia, które nie mają wpływu na normalne funkcjonowanie sprzętu, Najemca wskazuje je w protokole odbioru i uzgadnia z dostawcą termin ich usunięcia. Jeżeli dostawca nie usunie wady w terminie określonym w ustawie, wynajmujący lub za jego pośrednictwem najemca może żądać wymiany przedmiotu leasingu. Niespełnienie przez dostawcę wymagań leasingodawcy stanowi podstawę do odstąpienia przez tego ostatniego od umowy kupna-sprzedaży.

Jeżeli najemca odmówi odbioru nieruchomości ze względu na wady uniemożliwiające jej normalne użytkowanie, dokonuje się odpowiedniego wpisu w protokole odbioru. Ponadto najemca ma obowiązek pisemnie powiadomić wynajmującego o stwierdzonych brakach, podając ich szczegółowy opis. Zgłoszona reklamacja daje wynajmującemu prawo do odstąpienia od umowy kupna-sprzedaży lub żądania wymiany nieruchomości.

Dostawca nie jest jednak tak bezsilną stroną, jak mogłoby się wydawać na pierwszy rzut oka. Jeżeli dostawca udowodni, że najemca podał bezpodstawne przyczyny odstąpienia od umowy sprzedaży, wówczas ma prawo żądać naprawienia strat na koszt najemcy.

Jeżeli najemca bez względu na możliwe przyczyny nie przyjął nieruchomości w terminie określonym w umowie, ale oświadczył, że odmawia jej przyjęcia ze względu na występowanie braków, nieruchomość uważa się za przyjętą.

Podpisanie protokołu odbioru nieruchomości jest ważnym etapem transakcji najmu. Od tego momentu wynajmujący jest zwolniony od odpowiedzialności wobec najemcy za jakość i przydatność nieruchomości, obowiązki gwarancyjne dostawcy, szkody wynikłe z jej użytkowania, w tym przez osoby trzecie, oraz niebezpieczeństwo przypadkowej śmierci, utraty, uszkodzenia, kradzież mienia przechodzi na najemcę.

Na najemcę przechodzą wszelkie uprawnienia wynajmującego w stosunku do dostawcy, związane z możliwością bezpośredniego dochodzenia roszczeń co do jakości nieruchomości, jej naprawy i obsługi gwarancyjnej.

Umowa leasingu musi uwzględniać zapis, że własność nieruchomości przez cały okres leasingu należy do leasingodawcy. Najemca ma wyłączne prawo do posiadania i używania przedmiotu leasingu. Dochód uzyskany przez korzystającego z wynajmowanej nieruchomości należy do najemcy. Bez pisemnej zgody wynajmującego przedmiot leasingu nie może zostać przekazany osobie trzeciej.

Najemca ma obowiązek korzystać z nieruchomości wyłącznie zgodnie z jej przeznaczeniem i nie ma prawa dokonywać w niej zmian ani modyfikacji. Wskazane jest, aby wszystkie czynności, jakie najemca zamierza wykonać na nieruchomości, uwzględnić bezpośrednio w umowie leasingu lub zawrzeć w niej zapis za pisemną zgodą wynajmującego.

Wynajmujący może przenieść swoje prawa z umowy leasingu w całości lub w części na osobę trzecią bez zgody najemcy.

Umowa może zawierać specjalny rozdział, w którym wyszczególnione zostaną prawa i obowiązki stron. Głównym obowiązkiem leasingobiorcy jest terminowe regulowanie opłat leasingowych. Wskazanie całkowitej kwoty. Kwotę tę będzie musiał zapłacić leasingobiorca oraz zostanie ustalony tryb, warunki, sposób i forma okresowych opłat leasingowych. Zazwyczaj umowa zawiera szczegółowy harmonogram spłat rat leasingowych z określonymi kwotami i terminami płatności.

W przypadku opóźnienia w regulowaniu opłat leasingowych umowa musi przewidywać kary za naruszenie warunków płatności okresowych opłat leasingowych.

Ze względu na niestabilną sytuację polityczno-gospodarczą, przy niemal corocznej rewizji wartości środków trwałych, umowa leasingu musi zawierać szczególne warunki, dzięki którym może nastąpić rewizja całkowitej kwoty opłat leasingowych, a wraz z nią pozostałych okresowych opłat leasingowych .

Odrębny rozdział określa tryb ubezpieczenia majątku oraz działania, jakie należy podjąć w przypadku zajścia zdarzenia ubezpieczeniowego. Z reguły całe ryzyko związane z dostawą nieruchomości ponosi wynajmujący, a wszelkie ryzyko po podpisaniu protokołu odbioru przejmuje najemca. Umowa może jednak przewidywać inną procedurę ubezpieczenia.

Umowa leasingu musi zawierać warunki umożliwiające wcześniejsze zakończenie transakcji, zarówno z inicjatywy leasingobiorcy, jak i leasingodawcy.

Główną przyczyną, dla której Najemca może odstąpić od umowy, są wady sprzętu ujawnione w trakcie jego odbioru, uniemożliwiające jego normalne użytkowanie.

Wynajmujący ma o wiele więcej takich powodów. Można je podzielić na dwie grupy:

przyczyny, dla których strony są zwolnione z wykonania umowy leasingu i nie ponoszą żadnej odpowiedzialności finansowej. Zasadniczo przyczyny te są związane z realizacją pierwszej umowy kupna-sprzedaży, która została unieważniona przed wydaniem nieruchomości najemcy lub z faktem, że sprzedawca nie był w stanie dostarczyć nieruchomości;
przyczyn związanych z nienależytym wykonywaniem swoich obowiązków przez najemcę. Mogą nimi być: korzystanie z nieruchomości na inne cele, niewywiązywanie się z obowiązków w zakresie opłat leasingowych lub spłaty narosłych długów z tytułu opłat i kar finansowych, likwidacja najemcy.

W takim przypadku najemca jest zobowiązany zapłacić leasingodawcy tzw. kwotę końcową, na którą składają się:

niezapłacona kwota opłat leasingowych wraz z karami;

pozostałą kwotę nieruchomości na koniec umowy, jeżeli przewiduje ona wykup nieruchomości;

kara.

Jeden z ostatnich punktów umowy opisuje działania stron mające na celu sfinalizowanie transakcji w związku z upływem jej terminu. Istnieją trzy opcje. Najemca:

zwraca nieruchomość wynajmującemu;

zawiera nową umowę leasingu;

nabywa nieruchomość według wartości rezydualnej.

Z reguły w leasingu finansowym realizowana jest opcja druga lub trzecia, gdyż leasingodawca w ogóle nie jest zainteresowany zwrotem nieruchomości. Bardziej opłaca się mu zawrzeć nową umowę na korzystnych dla najemcy warunkach lub sprzedać mu ją za czysto symboliczną opłatę.

Powszechnie przyjmuje się, że leasing to amerykański wynalazek lat 50., który dekadę później został przetransportowany przez amerykańskich przedsiębiorców do Europy, a następnie do Japonii. Wielu ekspertów nie zgadza się jednak z takim poglądem na historię leasingu, twierdząc, że powiązania gospodarcze podobne do leasingu były znane na długo przed naszą erą.

Angielskie terminy „leasing”, a także „leasor” i „lesee” (strony umowy leasingu) nie mają odpowiedniego tłumaczenia w języku rosyjskim. Wielu europejskich naukowców zdaje sobie sprawę z trudności w tłumaczeniu terminu „leasing” na inne języki. Rdzeń „liz” po grecku oznacza rozwiązanie, a po angielsku oznacza wynajmowanie, wynajmowanie. Dlatego też, biorąc pod uwagę fakt, że termin „leasing” zadomowił się już dość mocno w życiu codziennym i jest używany zarówno w literaturze krajowej, jak i zagranicznej, chyba w ogóle niewłaściwe jest jego tłumaczenie.

Główną ideą leasingu jest to, że aby osiągać zysk, wcale nie jest konieczne posiadanie środków produkcji, wystarczy mieć prawo do ich używania i generowania dochodu. Leasing umożliwia więc przedsiębiorcom już w momencie zakładania działalności gospodarczej rozpoczęcie działalności produkcyjnej bez konieczności posiadania znacznego kapitału podstawowego.

W teorii i praktyce leasing charakteryzuje się następującymi definicjami:

1) sposób kredytowania działalności gospodarczej;
2) jedna z form najmu długoterminowego;
3) sposób zakupu i sprzedaży środków produkcji lub prawa do korzystania z cudzej własności;
4) działalność inwestycyjna.

Z jednej strony leasing w swojej treści odpowiada relacjom kredytowym (udzielenie pożyczki na zakup majątku produkcyjnego). Wynajmujący świadczy najemcy usługę finansową nabywając nieruchomość od producenta (sprzedawcy) za pełny koszt posiadania, a najemca zwraca wynajmującemu ten koszt w drodze okresowych opłat, które analogicznie do kredytu obejmują wydatki wynajmującego na nabycie i utrzymanie nieruchomości (kwota kredytu) oraz zapłatę odsetek od niego. Można także porównać stosunki leasingowe z udzieleniem przez leasingodawcę leasingobiorcy kredytu komercyjnego w ramach umowy kupna-sprzedaży z ratalną spłatą leasingowanej nieruchomości w formie opłat leasingowych. Z kolei leasing jest ściśle powiązany z mechanizmem najmu. Natomiast w Kodeksie cywilnym Federacji Rosyjskiej leasing interpretuje się jako leasing finansowy, a samą umowę leasingu jako szczególny podtyp długoterminowej umowy leasingu.

Tak naprawdę całość wszystkich tych definicji najpełniej oddaje ekonomiczną istotę leasingu. Połączenie jednocześnie właściwości transakcji kredytowej, działalności inwestycyjnej i najmu tworzy nową formę organizacyjno-prawną prowadzenia działalności - leasing.

Forma ta realizuje zespół stosunków majątkowych związanych z przekazaniem środków produkcji do czasowego użytku poprzez ich zakup, a następnie wynajem.

Leasing jest zatem złożoną trójstronną transakcją, w ramach której finansująca firma leasingowa (leasingodawca) nabywa od producenta ruchomość lub nieruchomość i przekazuje ją do dyspozycji leasingobiorcy.

Relację pomiędzy stronami transakcji leasingowej można scharakteryzować następująco:

Przyszły najemca, potrzebując określonego rodzaju nieruchomości, dokonuje wyboru dostawcy i z uwagi na brak wystarczających środków na zakup nieruchomości zwraca się do przyszłego wynajmującego z prośbą o jego udział w transakcji. Umowa może również przewidywać, że wyboru dostawcy i zakupionej nieruchomości dokonuje wynajmujący.

Wynajmujący kosztem środków własnych lub pożyczonych nabywa tę nieruchomość i zachowując własność przedmiotu transakcji leasingowej, przekazuje ją leasingobiorcy na podstawie umowy leasingu.

Leasingobiorca otrzymuje nabytą nieruchomość do używania i w okresie leasingu płaci opłaty leasingowe w sposób, na warunkach, w formie i na zasadach określonych w umowie leasingu.

Istnieją transakcje leasingu, które nie mieszczą się w nieco „wąskiej” rosyjskiej definicji leasingu, ale są za takie uznawane w wielu krajach na całym świecie.

Przykładowo, zgodnie z rosyjskim prawem, transakcja dotycząca nieruchomości, która nie może być wykorzystywana do celów biznesowych, nie jest uznawana za operację leasingową, chociaż w innych krajach transakcje te mogą być uznawane za leasing. Zatem pojęcie leasingu ma wiele interpretacji, które zależą również od historii rozwoju stosunków leasingowych oraz ustawodawstwa każdego kraju. Omówimy dalej cechy rosyjskiego ustawodawstwa dotyczącego leasingu.

Przedmioty i przedmioty leasingu

Jednym z istotnych warunków zawarcia transakcji leasingowej jest określenie przedmiotu (przedmiotu) leasingu.

Zgodnie z rosyjskim ustawodawstwem przedmiotem leasingu mogą być wszelkie rzeczy niematerialne, w tym przedsiębiorstwa i inne zespoły nieruchomości, budynki, budowle, urządzenia, pojazdy oraz inne rzeczy ruchome i nieruchome, które mogą być wykorzystywane do prowadzenia działalności gospodarczej.

Jednocześnie działki i inne obiekty przyrodnicze, a także nieruchomości zakazane do swobodnego obrotu na mocy prawa federalnego lub dla których ustanowiono specjalną procedurę obrotu, nie mogą być obiektami dzierżawionymi.

Podmiotami (uczestnikami) leasingu klasycznego są trzy główne strony: leasingodawca, leasingobiorca i producent (sprzedawca) przedmiotu leasingu.

Leasingodawca to osoba fizyczna lub prawna, która kosztem własnych i (lub) pożyczonych środków nabywa nieruchomość na podstawie umowy leasingu i oddaje ją jako przedmiot leasingu do czasowego posiadania i używania leasingobiorcy za określoną opłatą, np. przez określony czas i pod pewnymi warunkami. Umowa może przewidywać, że przedmiot leasingu staje się własnością leasingobiorcy z chwilą wygaśnięcia umowy leasingu albo przed jej wygaśnięciem na zasadach określonych w umowie stron.

Ustawa może jednak określić przypadki zakazania przeniesienia własności przedmiotu leasingu na leasingobiorcę.

Leasingobiorca to osoba fizyczna lub prawna, która zgodnie z umową leasingu przyjmuje przedmiot leasingu za określoną opłatą, na określony czas i pod określonymi warunkami w celu czasowego posiadania i używania zgodnie z umową leasingu.

Sprzedawcą jest osoba fizyczna lub prawna, która na podstawie umowy kupna-sprzedaży zawartej z leasingodawcą sprzedaje mu w określonym terminie nieruchomość będącą przedmiotem leasingu. Jednocześnie wynajmujący, zgodnie z art. 667 kodeksu cywilnego Federacji Rosyjskiej, musi powiadomić sprzedawcę, że nieruchomość ma zostać wynajęta określonej osobie. Sprzedający ma obowiązek przekazać przedmiot leasingu leasingodawcy lub leasingobiorcy zgodnie z warunkami umowy kupna-sprzedaży.

Ponadto sprzedający może jednocześnie pełnić funkcję najemcy lub leasingobiorcy w ramach tego samego stosunku prawnego leasingu. W takim przypadku w transakcji będą uczestniczyć dwie osoby.

Zazwyczaj usługi leasingowe świadczone są przez wyspecjalizowane firmy leasingowe, które posiadają wystarczające środki na inwestycję w leasingowane przedmioty. W rosyjskiej praktyce z reguły firmy leasingowe powstają na bazie dużych banków, na poziomie branżowym lub przy udziale agencji rządowych.

Transakcja leasingowa zwykle obejmuje kilka przedmioty:

- Oddający w dzierżawę- osoba fizyczna lub prawna, która kosztem pożyczonych lub własnych środków nabywa nieruchomość w trakcie realizacji transakcji leasingu i oddaje ją leasingobiorcy jako przedmiot leasingu za określoną opłatą, przez określony czas i pod pewnymi warunkami warunki czasowego posiadania i używania z przeniesieniem lub bez przeniesienia własności przedmiotu leasingu na leasingobiorcę.

- Najemca - osoba fizyczna lub prawna, która jest

zgodnie z umową leasingu jest on zobowiązany przyjąć przedmiot leasingu za określoną opłatą, na określony czas i pod określonymi warunkami do czasowego posiadania i używania zgodnie z umową leasingu.

Sprzedawca nieruchomości(dostawca) – osoba fizyczna lub prawna, która zgodnie z umową kupna-sprzedaży zawartą z leasingodawcą sprzedaje leasingodawcy w określonym terminie wytworzoną (zakupioną) przez niego nieruchomość będącą przedmiotem leasingu. Sprzedawca (dostawca) ma obowiązek przekazać przedmiot leasingu leasingodawcy lub leasingobiorcy zgodnie z warunkami umowy kupna-sprzedaży.

Bank (lub inna instytucja kredytowa), zapewnienie środków finansowych na zakup przedmiotu zamówienia.

Na rynku usług leasingowych można wyróżnić podmioty szczególne, takie jak:

- Firmy ubezpieczeniowe które zapewniają ubezpieczenie wszelkiego rodzaju ryzyk powstałych podczas transakcji leasingowej: ubezpieczenie mienia leasingodawcy, pożyczki udzielone leasingodawcy przez instytucję kredytową, od ewentualnych ryzyk braku spłaty i wiele innych.

- Rosyjskie Stowarzyszenie Firm Leasingowych („Rosleasing”), stowarzyszenie non-profit zrzeszające firmy leasingowe, banki i inne przedsiębiorstwa leasingowe, prowadzące:

a) koordynowanie działań swoich organizacji członkowskich i łączenie ich środków w celu realizacji wspólnych, wzajemnie korzystnych projektów;

b) opracowanie wspólnie z organami rządowymi strategicznych kierunków i programów rozwoju leasingu w Rosji;

c) przygotowanie projektów aktów prawnych;

d) udział w pracach międzynarodowych zrzeszających się organizacji publicznych.

Każdy z podmiotów leasingowych może być rezydentem Federacji Rosyjskiej, nierezydentem Federacji Rosyjskiej, a także podmiotem gospodarczym z udziałem inwestora zagranicznego, prowadzącym swoją działalność zgodnie z ustawodawstwem Federacji Rosyjskiej .

Badanie stanu leasingu finansowego w krajach rozwiniętych pozwala nam to podkreślić główne grupy leasingowanego sprzętu:

Transport (samoloty transportowe, samochody, statki morskie, wagony kolejowe itp.)

Sprzęt komunikacyjny (stacje radiowe, satelity, sprzęt pocztowy itp.)

Sprzęt rolniczy

Budownictwo (dźwigi, betoniarki itp.)

3.Formy, rodzaje i rodzaje leasingu.

Zgodnie z rosyjskim ustawodawstwem istnieją 2 główne formy leasingu: wnętrze I międzynarodowy.

W przypadku leasingu krajowego leasingodawca, najemca i sprzedawca (dostawca) są mieszkańcami Federacji Rosyjskiej. Leasing krajowy regulowany jest przez ustawodawstwo Federacji Rosyjskiej.

W przypadku leasingu międzynarodowego leasingodawca lub leasingobiorca jest nierezydentem Federacji Rosyjskiej.

Jeżeli leasingodawca jest rezydentem Federacji Rosyjskiej, to znaczy przedmiot leasingu jest własnością rezydenta Federacji Rosyjskiej, do międzynarodowej umowy leasingu stosuje się ustawodawstwo Federacji Rosyjskiej.

Jeżeli leasingodawca jest nierezydentem Federacji Rosyjskiej, to znaczy leasingowany przedmiot jest własnością nierezydenta Federacji Rosyjskiej, wówczas międzynarodową umowę leasingu regulują przepisy przepisy federalne w zakresie zagranicznej działalności gospodarczej.

Ponadto ustawa federalna „O leasingu” reguluje 3 główne rodzaje leasingu:

leasing długoterminowy- leasing realizowany na okres trzech lub więcej lat;

leasing średnioterminowy- leasing realizowany na okres od półtora do trzech lat;

leasing krótkoterminowy- leasing realizowany na okres krótszy niż półtora roku.

Obecnie w praktyce gospodarczej krajów rozwiniętych wykorzystuje się różne rodzaje leasingu, z których każdy charakteryzuje się swoją specyfiką. Najczęstsze to:

· leasing operacyjny (usługowy) (leasing operacyjny)

· leasing finansowy (kapitałowy) (Leasing finansowy)

· sprzedaż i leasing zwrotny

· leasing współdzielony (z udziałem osoby trzeciej) (leasing lewarowany)

najem bezpośredni

· podnajem

Wszystkie istniejące rodzaje tego typu umów stanowią odmianę dwóch podstawowych form leasingu – operacyjnego lub finansowego. W Rosji ustawa federalna „O leasingu” reguluje trzy główne rodzaje leasingu: operacyjny, finansowy i zwrotny (w rzeczywistości jest to rodzaj leasingu finansowego). Niemniej jednak proponuję bardziej szczegółowo rozważyć najpopularniejsze rodzaje leasingu.

· leasing operacyjny (usługowy).

Leasing operacyjny (usługowy) to umowa leasingu bieżącego. Zazwyczaj czas trwania takiej umowy jest krótszy niż pełny okres amortyzacji przedmiotu leasingu. Tym samym czynsz przewidziany w umowie nie pokrywa pełnego kosztu majątku, co powoduje konieczność jego kilkukrotnego leasingu.

Najważniejszą cechą wyróżniającą leasing operacyjny jest prawo najemcy (najemcy) do wcześniejszego rozwiązania umowy. Umowy takie mogą również określać różne usługi instalacyjne i bieżącej konserwacji wynajmowanego sprzętu. Stąd druga, często używana nazwa tej formy leasingu – serwis. W takim przypadku koszt świadczonych usług jest wliczony w czynsz lub płatny osobno.

Głównymi przedmiotami leasingu operacyjnego są szybko przestarzałe typy sprzętu (komputery, sprzęt kopiujący i powielający, różnego rodzaju sprzęt biurowy itp.) i skomplikowanych technicznie, wymagających stałej konserwacji (samochody ciężarowe i osobowe, samoloty pasażerskie, transport kolejowy i morski).

Nietrudno zauważyć, że generalnie warunki leasingu operacyjnego są korzystniejsze dla leasingobiorcy. W szczególności możliwość wcześniejszego zakończenia umowy najmu pozwala na szybkie pozbycie się przestarzałego sprzętu i zastąpienie go bardziej nowoczesnym i konkurencyjnym sprzętem. Dodatkowo, jeśli zaistnieją niesprzyjające okoliczności, najemca może szybko przerwać tego typu działalność, zwracając odpowiedni sprzęt właścicielowi przed terminem, a tym samym znacznie obniżyć koszty związane z likwidacją lub reorganizacją produkcji.

W przypadku jednorazowych projektów lub zamówień leasing operacyjny uwalnia Cię od konieczności zakupu i późniejszego utrzymania sprzętu, który nie będzie Ci w przyszłości potrzebny.

Korzystanie z różnorodnych usług świadczonych przez wynajmującego lub producenta sprzętu często obniża koszty bieżącego utrzymania i utrzymania odpowiedniego personelu.

Wady leasingu operacyjnego: wyższy czynsz niż inne formy leasingu; wymagania dotyczące zaliczek i przedpłat; obecność w umowach klauzul dotyczących zapłaty kar w przypadku wcześniejszego rozwiązania umowy najmu; inne warunki mające na celu ograniczenie i częściową rekompensatę ryzyka właścicieli nieruchomości.

· leasing finansowy (kapitałowy).

Leasing finansowy (kapitałowy). Umowa długoterminowa, która przewiduje pełną amortyzację leasingowanego sprzętu poprzez opłaty wnoszone przez leasingobiorcę.

Ponieważ umowy tego typu nie dopuszczają możliwości wcześniejszego rozwiązania umowy najmu, prawidłowe ustalenie wysokości opłaty okresowej gwarantuje właścicielowi zwrot w całości kosztów poniesionych na zakup i utrzymanie sprzętu oraz wymaganą stawkę powrotu. Przy tej formie leasingu wszelkie koszty związane z instalacją i bieżącym utrzymaniem nieruchomości ponosi zazwyczaj najemca. Często takie umowy zapewniają prawo najemcy do wykupu nieruchomości po wygaśnięciu umowy o wartości preferencyjnej lub rezydualnej(koszt ten może być czysto symboliczny, na przykład 1 dolar).

W odróżnieniu od leasingu operacyjnego, leasing finansowy znacząco zmniejsza ryzyko właściciela nieruchomości. W rzeczywistości jej warunki są w dużej mierze identyczne z umowami zawieranymi przy zaciąganiu długoterminowych kredytów bankowych, gdyż przewidują pełną spłatę kosztu sprzętu (pożyczki); dokonanie okresowej opłaty obejmującej koszt sprzętu i dochody właściciela (spłata kredytu – kapitał i odsetki); prawo do ogłoszenia upadłości najemcy w przypadku niemożności wywiązania się z umowy itp.

Przedmiotem leasingu finansowego są m.in nieruchomości (grunty, budynki i budowle), a także długoterminowe środki produkcji.

Leasing finansowy stanowi podstawę do powstania dwóch innych form leasingu długoterminowego – zwrotne i kapitałowe(z udziałem osoby trzeciej).

· leasing zwrotny

Leaseback to system dwóch umów, w których właściciel sprzedaje własność sprzętu innej osobie i jednocześnie zawiera z kupującym długoterminową umowę leasingu. Kupującym są tu najczęściej banki komercyjne, firmy inwestycyjne, ubezpieczeniowe czy leasingowe. W wyniku takiej operacji zmienia się jedynie właściciel sprzętu, a jego użytkownik pozostaje ten sam, otrzymując do swojej dyspozycji dodatkowe środki. Inwestor zasadniczo pożycza byłemu właścicielowi, otrzymując w ramach zabezpieczenia prawa własności do swojej nieruchomości. Operacje takie często przeprowadzane są w okresie dekoniunktury gospodarczej w celu stabilizacji sytuacji finansowej przedsiębiorstw.

· leasing współdzielony (z udziałem osoby trzeciej)

Leasing udziałów to kolejny rodzaj leasingu finansowego, który wiąże się z udziałem w transakcji osoby trzeciej – inwestora, którym jest najczęściej bank, firma ubezpieczeniowa lub inwestycyjna. W takim przypadku firma leasingowa, mając wcześniej zawartą umowę długoterminowego leasingu części sprzętu, nabywa jego własność, płacąc część kosztów z pożyczonych środków. Nabyta nieruchomość (co do zasady jest na nią ustanowiona hipoteka) oraz przyszłe raty czynszu stanowią zabezpieczenie otrzymanego kredytu, którego odpowiednią część najemca może spłacić bezpośrednio inwestorowi. Jednocześnie firma leasingowa korzysta z tarczy podatkowej, która powstaje w procesie amortyzacji sprzętu i spłaty zobowiązań dłużnych. Głównymi przedmiotami tej formy leasingu są: aktywa o dużej wartości, takie jak złoża kopalin, urządzenia dla przemysłu wydobywczego itp.

· leasing bezpośredni

W leasingu bezpośrednim najemca zawiera umowę z firmą leasingową na zakup wymaganego sprzętu, a następnie mu go wynajmuje. Często umowę leasingu można zawrzeć bezpośrednio z producentem (czyli bezpośrednio).Najwięksi producenci udostępniający swoje produkty na warunkach leasingu to tak znane firmy jak IBM, Xerox, GATX, a także wiele firm z branży lotniczej, stoczniowej i motoryzacyjnej . Przykładowo liderzy światowego rynku motoryzacyjnego – koncerny Daimler-Chrysler i BMW – są założycielami szeregu wiodących firm leasingowych, za pośrednictwem których sprzedają swoje produkty w wielu krajach świata.

· podnajem

Podleasing to szczególny rodzaj stosunku, który powstaje w związku z przeniesieniem prawa do korzystania z przedmiotu leasingu na osobę trzecią, co sformalizowane jest w umowie podleasingu.

W przypadku podleasingu osoba dokonująca podleasingu przyjmuje przedmiot leasingu od leasingodawcy na podstawie umowy leasingu i przekazuje go do czasowego użytkowania leasingobiorcy na podstawie umowy podleasingu. Zgodnie z ustawą federalną „O leasingu” cesja przez najemcę na osobę trzecią jego zobowiązań do płacenia opłat leasingowych na rzecz osoby trzeciej jest niedopuszczalna.

W przypadku przekazania przedmiotu leasingu w podnajem wymagana jest pisemna zgoda leasingodawcy.

Podleasing międzynarodowy, będący rodzajem leasingu międzynarodowego, jest również regulowany przez prawo federalne. Cechą charakterystyczną subleasingu międzynarodowego jest przemieszczanie przedmiotu leasingu przez granicę celną Federacji Rosyjskiej wyłącznie na czas trwania umowy podnajmu.

W przypadku podnajmu główny leasingodawca otrzymuje prawo pierwszeństwa w zakresie otrzymywania opłat czynszowych. Umowa zazwyczaj przewiduje, że w przypadku upadłości osoby trzeciej czynsz przechodzi na głównego wynajmującego.